企业研究 - 知识库

筛选

时间选择：

页码选择：

定价类型：

文档性质：

文档周期：

语言类型：

生活用纸行业之中顺洁柔（002511）研究报告：纸中贵族，洁柔不“柔”.pdf
- 6积分
- 2021/12/04
- 698
- 申港证券
国内生活用纸行业TOP4企业中最晚起步，奋起直追。公司是国内生活用纸行业内第一梯队成员，与另外三家（恒安国际、维达国际、金红叶）相比起步最晚，但发展迅速，毛利率已跃居首位。公司近年来关注多元化产品布局，注重提升个护类高毛利产品的占比，未来毛利率仍有上升空间。公司管理层经验丰富，通过股权激励+员工持股计划与公司利益捆绑，若2021Q4业绩达标可完成第二次股权激励的实施。
标签：生活用纸抽纸中顺洁柔
中天科技（600522）研究报告：海风龙头蓄力起航，新能源护驾破浪前行.pdf
- 5积分
- 2021/12/04
- 246
- 信达证券
双碳大时代，海上风电发展空间广阔。在双碳政策推动下，2050年全球海风累计装机量有望达2000GW，长期成长空间大。我们认为，我国海风发展具有以下三大推动力：1）政策补贴端：平价政策带来抢装潮，后续省补有望接力国补推动平价过渡；2）供需端：我国东部沿海省份用电负荷大，海风资源丰富，开发潜力大；近期沿海省份出台多项海风规划政策超预期；3）成本端：海风产业链长，降价空间多；风场的规模化和风机的大型化，原材料整体企稳或下降、大兆瓦、漂浮式、柔性直流输电等技术进步，都将有望带来海风建设成本的降低，从而促进平价推进，带动需求端增长。
标签：中天科技新能源海上风电光伏储能铜箔
君实生物（688180）研究报告：稀缺的平台型创新药企，差异化布局向Biopharma进化.pdf
- 6积分
- 2021/12/03
- 478
- 中泰证券
国内领先创新药企，新药全流程开发能力得到验证。公司是国内领先生物创新药企，通过自主研发+合作引进打造了丰富的研发管线，覆盖肿瘤、代谢、自身免疫、抗感染、神经五大疾病领域，涉及单抗、双抗、ADC等主要药物形式。目前已获批PD-1单抗特瑞普利单抗和埃特司韦新冠中和抗体，阿达木单抗处于上市审评阶段，另有PARP抑制剂，贝伐珠单抗，PCSK9抑制剂处于三期临床阶段，在早期临床阶段广泛布局新一代IO靶点如BTLA、TIGIT、TROP2等。公司建立打造了全流程的创新药开发能力,正向着平台型的Biopharma稳步迈进。
标签：创新药生物药抗体君实生物
蓝黛科技（002765）分析报告：新产品与新客户并重，传动与显示业务齐飞.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 328
- 中信证券
公司积极开发新产品，拥抱新能源车，并拓展一线客户，抓住传动与显示行业技术升级、电动化和智能化趋势。我们看好公司显示业务构建触控一体化生产，绑定优质客户，并发力车载市场；传动业务转向大客户战略，抓住电动化浪潮。考虑可比公司估值情况、两大业务成长路径清晰及行业高景气度，给予公司2022年25倍PE，对应目标价14元，首次覆盖，给予“买入”评级。
标签：新能源汽车电动车智能汽车蓝黛科技
视源股份（002841）研究报告：交互智能平板龙头，利润拐点显现.pdf
- 6积分
- 2021/12/03
- 648
- 国信证券
视源股份是一家以显示、交互控制和连接技术为核心的智能电子产品及解决方案提供商。公司成立于2005年，以液晶显示主控板卡起家，创建了教育信息化龙头希沃、会议平板领导者MAXHUB等知名品牌。公司坚持科技先行的发展思路及以人为本的管理理念，打造研发驱动、脑力输出的领导型企业基因，2020年公司营收171.29亿元，其中液晶显示主控板卡占比37%，交互智能平板占比47%。
标签：视源股份
百亚股份（003006）研究报告：一次性卫生用品国产品牌，起步川渝、走向全国.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 473
- 山西证券
公司简介：川渝地区一次性卫生用品领先企业，以自主品牌为核心。公司成立于2010年11月，主要从事一次性卫生用品的研发、生产和销售，产品涵盖卫生巾、婴儿纸尿裤、成人失禁用品等多个品类。公司以自主品牌业务为核心，旗下拥有“自由点”、“妮爽”、“好之”、“丹宁”等风格独特、个性鲜明的品牌。公司以重庆为大本营，是川渝地区一次性卫生用品领先企业。近年来，受益于自主品牌、中高端产品的收入增长，公司营收、净利润实现高速增长，且净利润增速持续高于营收增速。
标签：百亚股份一次性卫生用品纸尿裤婴儿纸尿裤成人失禁用品
孩子王（301078）研究报告：重度会员+数据驱动，全渠道加速成长.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 364
- 华泰证券
孩子王定位于以数据驱动、基于用户关系经营的创新型新家庭服务平台，专业提供母婴商品及服务等全渠道一站式解决方案，公司核心管理团队零售行业管理经验丰富，渠道红利加速释放、成熟门店运营提效、服务类业务不断拓展之下，公司成长动能有望持续增强。我们预计2021-2023年EPS分别为0.40、0.52、0.66元/股，参考可比公司Wind一致预期2022年44倍PE均值，考虑到母婴零售行业具备高频、高粘性属性，且公司重度会员模式、深耕零售大店、数字化赋能塑造核心竞争壁垒，我们给予公司2022年50倍PE，对应目标价26.00元/股，首次覆盖给予“买入”评级。
标签：孩子王零售母婴用品
海容冷链（603187）研究报告：冷链终端需求释放，商用展柜龙头崛起.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 347
- 西南证券
推荐逻辑：随着近年来消费者的食品安全意识逐渐提高，在消费升级和新零售的趋势下，冷链行业迎来了高速增长期，市场规模从2014年的1500亿元上升至2020年的4850亿元，CAGR达到21.6%。公司作为冷链终端商业展柜的龙头，产品丰富多样，技术储备深厚，已与多家头部食品饮料企业建立了合作关系。随着公司商用冷藏展示柜与商超展示柜的迅速放量，不断开拓新客户，预计公司将取得快于行业的增长。
标签：冷链设备海容冷链
捷顺科技（002609）研究报告：依托交易数据开展新业务模式，打开公司成长空间.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 712
- 华创证券
公司在停车系统深度耕耘二十余年，当前主要收入来源是智能停车管理系统（车行道闸）与智能门禁管理系统（人行道闸）业务。公司自上市以来收入保持稳定增长态势，从2011年来复合增速约在10%~15%左右，在2018年面对互联网行业低价倾销占领生态的应对，做出战略转型导致换挡期收入下滑，并在2019年重拾升势。新业务拓展也逐渐落地；公司的创新业务分别为智慧停车业务和软件与云服务业务，分别对应捷停车生态运营和停车场托管云营业务。
标签：智能停车智慧停车软件云服务捷顺科技
蓝思科技（300433）研究报告：玻璃金属一体化平台龙头，垂直整合打开十年增长空间.pdf
- 6积分
- 2021/12/03
- 1227
- 中信证券
公司是消费电子和智能汽车结构件龙头，业务从手机扩展到AIoT、AR/VR，智能汽车组件、光伏玻璃等。此外，横向来看，公司产品横跨玻璃、金属、蓝宝石、陶瓷、塑胶等新材料；纵向来看，公司整机组装业务成熟落地。我们看好公司长期发展，首次覆盖，给予“买入”评级。
标签：玻璃金属光伏玻璃塑胶陶瓷蓝思科技
理想汽车（2015.HK）专题研究：组织效率取胜，供给创造需求的典范.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 378
- 招商证券
公司是高速成长的中国造车新势力龙头，目前占据增程式电动汽车绝大部分市场份额（上半年97%），理想ONE是2020年新能源SUV销量冠军，新势力中首款单车销量突破10万。公司突出的竞争优势是组织高效、快速成长，而成长速度是决定新势力在行业变革周期生存并制胜的关键。公司创业团队具备卓越管理能力、强大的互联网思维和用户思维、追求极致效率的风格、追求极致产品的创新导向。体现在：1）管理高效：人员组织多样化并充分授权，以科技公司方式管理，团队的思维模式能够独立思考且快递迭代；2）商业模式高效：少而精的产品哲学，主打单品爆款，加上直营模式，令销售和库存控制的效率高，用户和企业双赢；3）运营高效：单款车销量...
标签：电动车自动驾驶新能源汽车智能座舱汽车
立高食品（300973）研究报告：小荷才露尖尖角，冷冻烘焙蓝海游.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 439
- 申港证券
公司成立于2000年，以植脂奶油起家，14年收购奥昆将产品拓展至冷冻烘焙领域，形成大烘焙格局，主要产品包括奶油、水果制品、酱料、巧克力等烘焙食品原料和冷冻烘焙半成品及成品，其中冷冻烘焙食品营收占比约60%。公司股权结构较为集中，高管员工持股比例达到49.99%。2021年公司向9名高管及核心管理人员授予股票期权共计850万份，约占总股本的5%，行权价格为108.20元/股，若受激励人员行权，则营业收入5年CAGR至少需要达到23.9%。
标签：冷冻烘焙奶油食品烘焙食品立高食品
云涌科技（688060）研究报告：智慧电网守护者，拐点已至.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 465
- 开源证券
公司为国内电力信息安全先锋，受益“双碳”建设带来的智能电网行业高景气，电力信息安全业务有望快速放量，同时发布充电计费单元进军万亿级充电桩市场，前瞻布局DC-DC电源、物联网、零信任等领域静待未来放量。我们预计公司2021-2023年归母净利润分别为0.79、1.40、2.15亿元，EPS分别为1.31、2.33、3.59元。公司当前股价对应PE分别为56.1、31.5、20.5倍，首次覆盖，给予“买入”评级。
标签：智慧电网电网物联网充电桩云涌科技
长远锂科（688779）研究报告：成本优势突出的一体化三元正极材料领先者.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 440
- 中信证券
公司是拥有一体化布局的三元材料领先企业，突出的成本管控能力和原料保障是公司区别于可比公司的重要优势。公司盈利能力位居行业前列且产能建设加速。预测2021-2023年公司归母净利润7.21/15.00/19.47亿元，给予公司2022年45倍PE估值，对应目标价35元，首次覆盖给予“买入”评级。
标签：长远锂科三元正极材料正极材料锂锂电池锂电材料
志特新材（300986）研究报告：铝模板加快渗透，隐形壁垒助力高速成长.pdf
- 5积分
- 2021/12/03
- 719
- 西南证券
推荐逻辑：铝模板赛道高成长确定性强，2020年行业空间约200多亿，未来5年有望增至500亿以上。志特新材作为铝模板租赁龙头，精细化管理实力突出，服务效率卓越，模板周转水平业内遥遥领先，铸就隐形壁垒，后续有望充分享受行业红利，市占率或快速提升，当前份额约5%，未来5年有望升至20%以上。
标签：建筑建材志特新材

«
1
2
...
1732
1733
1734
1735
1736
1737
1738
...
1753
1754
»

相关标签
相关专题

换一批

热门下载

全部热门
本年热门
本季热门

国网信通（600131）研究报告：国网系信息通信服务商，云网融合优势突出.pdf 44565 6积分
云南能投研究报告：云南供需偏紧，风电资产占优.pdf 42479 5积分
洪城环境研究报告：涨价弹性高ROE高分红，或重塑估值.pdf 42348 5积分
水务信息化行业-和达科技（688296）研究报告：智慧水务龙头，创新驱动发展.pdf 41983 6积分
三峰环境研究报告：垃圾焚烧技术Alpha：运营领先&出海加速，现金流成长双赢.pdf 41970 5积分
光大环境研究报告：现金流拐点已至，分红率持续高位.pdf 41655 5积分
洪城环境研究报告：稳定盈利&持续高分红的南昌综合环境运营商.pdf 41326 5积分
北控水务集团研究报告：海纳百川，川流不息.pdf 40608 6积分
瀚蓝环境研究报告：百亿级收购启动，固废白马迈入新征程.pdf 40076 5积分
首创环保研究报告：轻重并举，高分红凸显投资价值.pdf 39907 5积分