2026年电子行业MemoryS 2026闪存大会跟踪报告：行业缺货或将延续至27年，关注未来存储技术创新重构

闪存市场：穿越周期 释放价值

演讲嘉宾：邰炜，总经理

会议要点

1、存储行业的时代变革与 AI 驱动的需求爆发

（1）行业定位转变： 存储从周期性产品、报表成本项，转变为 AI 计算的战略资源和数字经济的核心 竞争力，AI 是底层革命而非单一风口。

（2）数据产生方式变化： AI 时代数据由大模型（通用、垂类、企业主权等）结合海量参数、多模态内容及 持续训练产生，存储需求远超以往。

（3）市场规模与行业状态： 2026 年全球半导体市场规模预估突破 6000 亿美金，存储行业迎来全新黄金时代。 当前存储市场呈现缺货、涨价、抢产能的价格重构状态。

（4）AI 服务器的存储需求： 标准 AI 服务器对 HBM、SSD 等存储产品的需求是通用服务器的数倍，HBM 成 为 AI 主流，大容量 DDR5 是 AI 服务器标准配置，企业级 SSD 是突破算力架构 性能瓶颈的关键。2026年AI服务器占比将突破20%，部分公司可能达25%-30%； 服务器需求增速超 40%，消耗全球超 50%的 NAND 产能。

2、存储产品技术迭代与应用趋势

（1）内存产品迭代： 2026 年因 Genoa 和 Flint 平台应用扩大，增加对 6400 频率 DDR5 的需求；2027 年新平台量产后，7200、8000 频率 DDR5 加速落地。LPDDR 服务器开始大量 应用。

（2）HBM 技术发展： HBM 凭借 3D 堆叠结构和 TSV 技术实现远超传统 DDR 的带宽，HBM3、HBM4 快速迭代，每代性能翻倍；混合键合技术逐渐取代传统微模块，成为 HBM 性能升级新核心。非易失存储是 HBM 下一个发展方向，计算能力下发至非易失存储 以解决内存墙问题，考验逻辑设计、芯片设计、工艺及设备定制化能力。

（3）SSD 应用与技术渗透： AI 推理的 KV 缓存需求大规模转向 NVMe SSD，加上 HDD 产能缺口导致大量 QLC SSD 应用，使 ESSD 成为 2026 年最大的应用市场。2027 年新平台量产后 推动 PCIe6.0 SSD 在服务器的渗透加速；企业级 SSD 与消费级走向不同路径， 高可靠性、低延迟、高寿命成为新定价标识。300 层以上 NAND 大规模量产将降 低成本。

3、供需格局与价格趋势

（1）供应短缺现状： 存储行业库存已到历史安全线以下，部分原厂下线产品直接插入客户服务器；头 部原厂将最先进产能优先投向 AI 存储产品，成熟制程、消费类产品产能持续挤 压。存储产能扩张周期为 18-24 个月，最早 2027 年才有新产能释放，且新产能 无法满足需求，供应短缺短期内难以缓解，2026 年全球无主流 AI 存储产品能供。

（2）价格上涨与趋势： 2025 年四季度起存储价格迎来史诗级上涨，合约价、现货价、渠道模组整机全 线上涨，部分产品现货涨幅达数十倍。此轮上涨是长周期上涨，不同于以往周期 性反弹；2026 年三季度起价格涨幅趋势将放缓，具体产品线可能分化。

三星电子：AI 系统架构推进：驱动未来 AI 存储 技术

演讲嘉宾：张实完，执行副总裁，方案平台开发团队负责人

会议要点

1、三星电子 AI 相关存储产品与技术规划

（1）新一代存储产品发布计划： 2026 年将推出 PM1763，这是三星首款支持 CXL 的存储产品，相比上一代产品 性能提升 2 倍，功耗效率提升 1.6 倍。

（2）存储密度与容量升级规划： 2026-2027 年计划推出 128 层、232 层、272 层及 361 层的存储技术，通过 EDSFF 实现更宽的通道和更高的密度，支持高容量 SSD。结合先进技术与新封装形式， 将在相同空间内提供显著更高的容量。

（3）存储控制器技术优化： 针对高性能、高密度 SSD 优化控制器架构，通过最大化闪存与控制器间的效率、合理结合横向扩展与纵向扩展，应对 AI 环境下的高速度数据处理需求。

（4）功耗与散热优化： 将存储产品的厚度从 15 毫米降至 9.5 毫米，以适配特定系统（如印度 Para 系统）， 同时探索最佳封装方案以最小化端口板间的域寄存器影响，提升散热效率。

（5）数据安全技术布局：已在 PM7053 等产品中集成物理安全技术。即将推出的 PM1760 将集成 ID 和 CDA，完善机密计算架构，在不影响性能的前提下满足日益增长的安全需求。

2、AI 存储需求与技术趋势

（1）AI 对存储的核心需求： 实时数据是 AI 在现实场景中可靠运行的关键，相比传统 AI 聚焦静态文本/图像数 据，物理 AI 更强调时序数据和多模态传感器数据（如高清视频）。

（2）存储性能与效率要求： AI 训练和部署中，需充分利用高性能 SSD，同时通过智能控制器防止性能下降， 以应对高负载场景。

编辑：火腿肠