IDC市场规模、发展阶段及现状如何？

全球 IDC 行业发展迅速，总体逐渐步入成熟期。

受发达国家的引领，全球数 据中心产业自 2000 年来快速发展，全球数据中心形态从计算中心、信息中心、云 中心向算力中心迅速演变，并在全球各大核心城市形成产业集群，不断向外扩张。 从 2019 到 2023 年，全球 IDC 行业市场规模从 567 亿美元增长到 822 亿美元， 年均增速在 9%以上。

我国 IDC 行业起步较晚，正逐步向智算中心转型。受益于互联网+、数字经 济等国家政策的引导，以及云计算、大数据、物联网、人工智能等领域的蓬勃发 展，我国数据中心产业市场规模持续增长，已经发展成为全球互联网数据中心的 重要建设基地。产业发展早期，IDC 行业保持高速发展，市场规模也逐年增加， 但这一阶段发展模式相对粗放，导致产业区域发展不平衡，产业发展质量不高。 加之发展前期新建基建浪潮过热，导致部分区域 IDC 市场供过于求，市场增速放 缓。根据中商产业研究院，2023 年我国 IDC 行业市场规模达到 2407 亿元，较 2022 年增长 26.7%。

我国 IDC 行业从初步发展到成熟运营，经历了网络中心、IT 中心、云中心、 算力中心四个阶段。 网络中心（2000 年以前）：20 世纪 90 年代，互联网公司兴起，PC 端对网络 需求增加，数据中心逐渐成为网络流量的载体，数据中心数量和个体规模呈现较 大增长。三大运营商是机房、网络、主机的主要提供商和托管商，服务形态以零散 网络服务器为主。 IT 中心（2000-2010 年）：企业自建数据中心（EDC）和互联网数据中心（IDC） 开始兴起，标志着互联网行业迎来大发展时代。三大运营商依然是数据中心的主 要建设方，部分第三方 IDC 企业开始进入，服务形态主要以零散中小型机房为主。

云中心（2010-2020 年）：云计算技术逐渐取代传统服务器托管、机架租赁 IDC 等服务形式，IDC 市场持续高速增长，2010-2020 年间我国 IDC 产业复合增长率 为 36.16%。市场供给侧呈现运营商、第三方、跨境方多主体竞争格局，服务形态 逐渐转变为相对集中的大型云数据中心。 算力中心（2020 年-至今）：，云计算、大数据、AI 技术等加速发展，驱动 AI 发展进入以多模态和大模型为特色的 AI 2.0 时代。需求向“云计算大型、超大型 IDC+智能计算本地化中型数据中心+边缘计算小微型 IDC”三级转变。三大运营商 占据大量市场份额，同时专业第三方凭借服务优势快速发展，传统国央企也开始 跨界经营数据中心产业。 国内数据中心产业走势从高速发展进入平稳发展期，期间经历了两次降速拐 点，2021 年在“东数西算”、数字经济等多要素的推动下迎来科技浪潮，IDC 产 业呈现短周期性提速拐点；2023 年后，由于投资泡沫带来低价竞争，加之东数西 算对上架率、PUE 等指标约束日趋严格等因素，IDC 产业规模未来短期内呈现增 速趋缓，但预期十四五末期会迎来新一轮上扬。

IDC 资源在区域分配上存在不均衡，部分区域存在较多的存量资源空置现象。 2021 年以来，随着流量红利的消退，行业增速放缓，同时国家政策监管日趋收紧， 导致部分地区的 IDC 需求下降。此外，由于上一波 IDC 产业建设浪潮下的投资惯 性，加之 2020 年新基建背景的催化，部分地区部分规模数据中心总供给依然持续 增加，留下大量空置存量资源，2024 年有所缓和，但传统 IDC 存量消纳依然处于 中后期。

非需求驱动因素致使 IDC 供给增加。从供给端看，由于新基建政策加大投资 热度，资本纷纷投入 IDC 行业，一些头部企业大规模扩张，跨界企业加入，市场 供给迅速增加。在中央政府和资本的驱动下，而非需求的驱动下，机架建设供给 走在需求前面，导致大数据中心上架率低。在算力供给方面，西部地区许多机柜 无法得到充分利用，导致算力过剩。2021 年至 2023 年间，全国在用数据中心机 架规模从 520 万架增长到了 810 万架。随着新一代信息技术的发展和“东数西算” 工程进一步深入，国内数据中心建设还将继续加大，《中国数据中心产业发展白皮 书（2023 年）》预计至 2025 年我国数据中心机架规模将增长至 1400 万架。

不同地区 IDC 机房上架率存在明显差异。互联网行业受政策影响，2021 年 后市场需求增速放缓，加之产业数字化转型尚在孵化中，跨区域算力需求并未得 到充分调动，导致短期内市场出现供给过剩的情况，使得全国平均上架率有所下 降。从区域视角看，2021 年，华北、华东、华南三个区域 IDC 机柜平均上架率 65%-68%之间，华中地区为 39%，而西北和西南分别为 34%和 41%，低于平均 水平。一线城市资源稀缺度高，需求较高，上架率明显高于其他地区；一线周边城 市为消纳溢出需求，平均上架率达到 64%；其他地区需求有限，上架率低。

价格端：机柜价格下降较为明显。短期内 IDC 市场供大于求，供需关系失衡， 企业间竞争从增量市场转向存量市场，从销售模式上看定制不含电机柜价格下降 明显。以万国数据为例， IDC 报价由 2019Q1 的 2624 元/平方米/月降至 2023Q4 的 2051 元 /平方米/月，降幅明显。