隐身材料分类、发展趋势、竞争格局及市场规模分析

隐身材料市场处于早期阶段，主要玩家分占各细分领域。

隐身材料从探测技术角度可分为雷达隐身、红外隐身、可见光隐身、激光隐身以及多 频谱隐身等。其中主流的雷达隐身材料主要用于对抗雷达探测系统，通过吸收或散射电磁 波能量，降低回波强度实现雷达隐身。红外隐身技术则主要用于对抗红外探测系统的侦察， 通过降低表面发射率或降低温度实现目标红外特征控制，达到隐身目的。

从其他分类方式来看，按照产品形态进行分类可分为涂层隐身材料和结构隐身材料， 按适用场景可分为耐高温隐身材料和常温隐身材料，按技术原理分可分为天然隐身材料和 隐身超材料。

隐身材料产业链较短，但下游应用广泛。涂层隐身材料上游通常为靶材和粉体，而结 构隐身材料由于是与复合材料一体成型，故还需要树脂、纤维等，中游则可划分为涂层和 结构材料，下游可广泛应用于各种武器装备，尤其是涂层，应用范围更加广泛。

隐身材料的未来发展趋势必然是围绕传统探测器和即将发展起来的新型探测器展开， 进一步扩展隐身材料在更宽角度、更宽频段的隐身性能，向全方位、全频谱隐身不断努力。 隐身材料未来发展趋势可归纳为以下三个方面：耐高温隐身材料、结构隐身复合材料、多 频谱兼容隐身材料。耐更高温度的隐身材料的研制开发和应用是隐身材料发展的重点方向。 武器装备高温部件结构特殊、使用温度高，在战场上是极易被探测系统发现和识别的薄弱 部位，由于服役环境恶劣，应用于这些部位隐身材料的隐身性能、耐温性能、力学性能以 及化学性能稳定性等都极难满足，并且随着更高推重比和超高声速武器的发展，对高温隐 身材料的要求越来越高、需求不断增加。

结构隐身材料由于隐身-承载一体化的优异性能而备受关注。结构隐身复合材料以力学 性能优异、隐身-承载一体化、材料/设计/制造一体化、质量轻等一系列优点，成为很多急 需减重和隐身装备的重要候选材料，是未来需要重点发展的隐身材料之一，尤其是耐高温 的结构隐身复合材料。 随着电子信息技术的不断发展，探测技术向形式多样、种类繁多及精度越来越高方向 发展，单一的隐身功能已经无法满足应用需求，多频谱兼容的隐身材料成为未来发展的必 然趋势。多频谱兼容包括两个层面，一方面是在单一隐身功能基础上向更宽频段扩展，比 如红外隐身兼顾中红外和远红外波段，雷达隐身在实现重点探测频段隐身的同时向更低频 点隐身扩展；另一方面是多种隐身功能的兼容，比如雷达/红外兼容、雷达/红外/可见光兼 容以及红外/激光兼容隐身等，后者的研制难度会更大，也是未来多频谱兼容隐身材料研究 的重点。

当前国内隐身材料行业的研发与生产单位有各大军工集团下属研究院、各大高校，以 及华秦科技、佳驰科技、光启技术、新劲刚等少数企业。其中，华秦科技的产品偏重中高 温隐身材料，佳驰科技的产品属于常温隐身材料，结构隐身材料是其优势，光启技术产品 主要为超材料产品，三家企业产品批产较早，覆盖重要装备型号，因此处于市场领先位置， 但三者均拥有其优势领域，产品技术壁垒较高，中短期来看虽有交叉，但难以发生激烈的 竞争，长期来看三者预计将在进一步巩固自身优势的同时延拓对方的领域。 院所方面，代表企业为中国航发北京航空材料研究院，其主要从事航空先进材料应用 基础研究、材料研制与应用技术研究和工程化技术研究的综合性科研机构。

由于军品采购稳定性强，隐身材料技术壁垒极高，同时对性能的考量远大于性价比。 未来的新企业必须依靠全新的技术入局，才有机会大规模瓜分市场，代表企业如同样聚焦 中高温的长沙晶优新材料科技有限公司。 在全球范围内，我国当前的隐身技术已步入世界先进水平，但由于海外发达国家如美 国、英国等隐身技术起步较早、因此市场相对成熟，企业较多。国外隐身市场的特点是产 品标准化，往往一款隐身产品能适用于多个型号飞机，定制化程度相比国内较低，市场集 中度不如中国。具体到公司来看，业务军民融合较为普遍，民用商品往往能占到公司业务 较大比重，以莱尔德为例，2017 年其民品业务占比超过了 60%。

隐身技术能够在一定程度上有效提高武器装备所具有的作战效果以及自身生存能力， 目前许多国家都已经引起了高度重视，逐渐成为陆、海、空以及天立体化的现代化战争突 防战术与技术手段，属于现代军事工作中的关键性技术。美国属于隐身技术发展相对领先 的国家，其主要的隐身方式为采用隐身涂层材料及结构隐身复合材料，典型代表包括 F117A 隐身攻击战斗机、F-22 战斗机、F-35 战斗机以及 B-2 隐身战略轰炸机。

未来我国军机将有大部分老旧机型退役，隐身战机作为“十四五”提出的跨越式武器 装备，将带动隐身材料市场空间的持续扩张。在军机构成方面，我国空军仍有较多老旧机 型服役，新型战机占比较少。第五代战斗机为具有隐身功能的新一代战机。据 Flight Global 《World Air Forces 2023》统计，美国现役战斗机达 2757 架，其中四代机现役+订单数达 1319 架，五代机现役+订单数达 1797 架；而根据日本 2023 年《防卫白皮书》披露，当前我国四代机保有量约为 1360 架，五代机保有量为 140 架，中国隐身战机数量存在明显不足， 先进战机占比仍有提升空间。

隐身已成为新型导弹的发展趋势，可有效提高导弹突防成功率。导弹具有射程远、速 度快、精度高、威力大的特点，是现代武器系统中的重要战略威慑装备。与传统导弹相比， 隐身导弹可全面缩减其信号特征，可以有效降低敌方军用探测装备的任务效能，减少敌军 反应时间，有效提升导弹实战命中率。此外，隐身导弹由于更难被发现，亦可避免间接暴 露如载机等装备的存在，有效提升己方的战场隐蔽性。

无人机也逐渐实现隐身，以提高其生存能力。军用无人机起降灵活、隐身性能强，同 时可避免人员伤亡，且能够在核辐射强、毒性强、高海拔等战场工作，可执行危险性高的 军事任务，已经逐步成为现代战争不可或缺的重要武器平台。当无人机具备隐身功能后， 其战场存活能力将呈几何级提升，且未来战争中无人机将配合有人机协同作战，该作战方 式下隐身能力将成为无人机的必要特性，否则将暴露有人机的定位。

船舶防探测需求增加，隐身成为其必备选项。舰艇是海军的主要作战力量，在精确制 导技术成熟的现代战争中，舰艇的反探测能力需求日益凸显。近年来，各国已逐渐开展隐 身舰艇相关的研究，俄罗斯“龙卷风”级隐身炮舰、瑞典“维斯比级”轻型护卫舰、美国 “朱姆沃尔特级”驱逐舰、中国“055”大型驱逐舰等舰艇相继推出。