智能座舱行业驱动因素、 市场规模、投融资及未来展望分析

2022年全球智能座舱市场规模超500亿美元，国内市场规模占比超20%。

1.驱动因素

技术从嵌入式、软硬分离到域融合以及中央计算，智能座舱持续迭代

随着汽车电子化的发展，ECU的数量和线束连接逐渐增加，无序的堆叠不仅会造成成本高涨、占用车辆空间等问题，也影响车辆的处理能力和软硬兼容的实施； 面对这些问题，近年来汽车电子电气架构开始从分布式架构向集中式架构转变，逐渐形成了现阶段智能座舱的架构，汽车电子化程度的加深进一步衍生了一系列的新型功能；

供需两侧协同发力，智能座舱是较易达成的消费需求

消费者：根据网络调研数据， 88% 的中国用户在 购车时将智能座舱 配置纳入考量中； 智能化水平、应用 丰富程度、座椅舒 适程度等成为消费 者的重要考量因素。

主机厂：智能座舱实现难度较小，成果容易被用户感知，成为车企在智能化方面优先发展的方向； 通过加大在智能化，个性化，网联化服务上的研发投入，助力车企提升用户的购车意愿； 车企很容易参与到开发门槛比较低的座舱应用软件的开发上，尽可能实现市场营销的最大化； 车企将座舱的收入进一步投入新车型，实现整车价值最大化；

科技公司及tier 1等：争夺智能座舱流量入口，汽车将成为下一个合适的智能终端载体，而智能座舱是流量入口 算力、内容、服务资源等领域的拓展复用，弥补传统汽车全生命周期中的不足；

2.市场规模

根据伟世通公布的数据，2022年全球智能座舱市场大约为539亿美元，预计2025年达到708亿美元，复合增长率达到10.4%； 根据ICVTank的数据显示，我国2022年智能座舱市场规模约为739亿元，2025年预计整体市场规模突破1000亿元，达到1030亿元，5年复合增长率预计达到12.7%，高于全球的复合增速。

中国汽车当前及未来三年新车的智能座舱渗透率和渗透速度都将领先全球，当前中国和全球的新车渗透率分别为60%和52%，均超过市场份额的半数。 中国汽车市场，中高端车型智能座舱装配率较高，低端车型装配率较低，10-25万价格区间的装配率最高，达57.4%，10万以下车型装配率最低，26%。

3.投融资

2021年后部分赛道市场逐渐成熟，结束8年投融资快速增长期出现下行趋势

2014年，中国出台智能网联汽车的总体规划，智能座舱乘势而来。纵观2014年至2023年5月底智能座舱领域的投融资情况，2021年前融资事件与金额整体处于上升趋势，2014年融资事件仅为9件、融资金额为1.52亿元，2021年融资事件达60件、融资金额达172.1751亿元。 2022年受市场经济下行，部分赛道头部企业隐现等影响，市场总体融资事件和融资金额逐渐减少，2022年分别为39起和68.745亿元。

座舱芯片融资热度和吸金能力最强，其次为DMS/OMS、语音交互、HUD等领域

从2014年-2023年5月智能座舱行业重点细分赛道中，座舱芯片融资热度最高，达45件；其次为HUD、语音交互、DMS/OMS和OTA，分别为29件、28件、28件和21件，其余流媒体后视镜、域控制器、IVI和仪表盘&显示屏，分别为16件、15件、12件和12件。 从融资金额来看，座舱芯片最高，达209.98亿人民币，其次为DMS/OMS、语音交互和OTA，分别为64.558亿人民币、32.45亿人民币和22.37亿人民币，其余均在10亿左右及以下。

座舱芯片和OTA融资热度逐年攀升，部分赛道头部企业已现进入门槛提高

从2014年至2023年5月融资事件分布情况来看，座舱芯片、OTA融资热度逐年攀升，2022年融资事件分别占总事件的约40%、22%； 语音交互、DMS/OMS、信息娱乐系统IVI、HUD等融资热度逐渐减少，主要是由于市场龙头已现，或外资企业、国内上市公司等布局比重增多，进入门槛提高。

融资事件中A轮和战略投资比重增加，市场呈“两头大中间小”格局

从2020年-2022年融资轮次来看，A轮和战略投资比重逐渐增加，其中 A 轮比重增加更多显示出智能座舱领域的创新活力及VC机构的关注度； 战略投资比重增加，更多是主机厂和头部的 Tier 1 企业对产业链垂直整合或供应链安全的考量，被投企业更多为相对成熟并已经在主机厂实现SOP的企业。

4.未来展望

智能座舱正在成为消费者购车的关键要素，也是主机厂差异化竞争、探索新商业模式的重要载体，在需求端和供给端共同推动下，预计整个智能座舱市场未来 5 年复合增长率超过 17%。 供应商从应用场景出发提供整体解决方案， 主机厂将基于订阅等模式，探索、获取新车销售以外的稳定、持续的营收的尝试； 多屏联动、应用多元化及信息安全等是车主对于智能汽车操作感知最为核心的三个要素，这也成为初创企业在研发过程中对产品的主要标准。同时，初创企业需以车主体验和偏好更高的要求，在基础OS上提供灵活的定制开发。 随着汽车智能化程度越来越高，将释放出巨大的创新机会，在通往汽车成为“第三空间”的路上，相信会出现更多的非功能领域的产品，也蕴含着巨大的投资机会。