方便面行业历程及市场销量复盘

曾受益城市化和居家期，当前正升级。

1970 年，中国第一袋油炸方便面在上海益民四厂诞生，标志着中国方便面的起 点。进入 80 年代后，全国各地陆续从日本引进了 100 多条生产线。看到中国大陆市 场的潜力后，外资方便面公司纷纷通过独资或合资方式大举进入中国大陆市场。中国 台湾的“统一”、新加坡的“幸运”、以及日本的“出前一丁”等品牌开始在中国设厂。 与此同时，国内的方便面生产企业如珠海的“华丰”、河南的“南德”、广东的“来利” 和“锦丰”、福建的“宏发”等也迅速建厂推出品牌。此时，城镇化率仅为 20%左右， 市场需求尚未完全释放，处于消费习惯培养阶段，方便面在初期未能快速发展。 1992-2012 年，全国方便面进入了高速发展的浪潮。1992 年，康师傅进入中国 大陆市场，首次量产红烧牛肉面，并迅速占领市场。在此期间，中国大陆城镇化率（%） CAGR 为 3.35%，人均 GDP 的 CAGR 为 15.23%。大量农村人口迁移到城市，且居民的消 费能力和生活水平显著提高，为方便面发展提供契机。同时，中国铁路网的快速扩展 为方便面行业带来了巨大的市场机遇，由于其价格低廉、食用便捷，逐渐成为外来农 民工和铁路旅客的重要选择，方便面销量显著增加，仅 2001 年康师傅方便面业务就 达到了 5.93 亿美元。

在生产方面，1994 年时，方便面生产线达到 1500 条以上，国内方便面设备生产 厂家达到了 20 多家。1995 年底，全国方便面生产厂家达 1000 多个，生产线 2000 多 条。班产 10—16 万份生产线大量出现，班产 3—5 万份生产线逐步被淘汰。从 1995 年到 2000 年的 6 年间，全国方便面的年产量大约为 120/150/155/165/178 亿份。 2003 年非典期间，方便面因其存储方便的特性而成为抢购对象，方便面产量增 至 422 亿包，销售额 222 亿元人民币，在产量和销售额上保持着高于上年 30％以上 的增速。2005 年，我国方便面总产量约 437.6 亿包，折合 327.9 万吨，同比增长 18.6%.，销售额为 298.4 亿元，产量居世界第一。然而，2008 年奥运会期间，国家 大力宣传健康生活方式，人们对方便面这种被认为不够健康的食品的需求相对减少。 在金融危机的双重压力下，方便面行业首次面临产量下跌的警示，方便面的产量从 2007 年的 507.72 万吨减少到 2008 年的 499.44 万吨。此后，消费者对中平价面的信 任度降低，各大品牌加速产品创新，方便面需求量从 2009 年的 408.6 亿份增至 2013 年 462.2 亿份。根据商业经济研究发布的《方便面市场消费量的影响因素分析》，活跃劳工数每增加 1%，方便面消费量平均增加 0.3978%；高铁铁路客运量每增加或减少 1%，方便面消费量平均增加或减少 0.3977%。在 2011 年时，处于鼎盛时期的康师傅 总市值超过 1400 亿港元，2013 年中国大陆方便面市场销量达到了 462.2 亿包，达到 顶峰。

2013-2018 年，中国方便面行业进入调整期。2013 年顶峰以后，美团外卖上线， 饿了么逐步打入了一二线城市，种类丰富且便利的外卖极大地抢占了方便面的大陆 市场，2014 年外卖规模同比增速达到 71.3%。到 2016 年，同比增速略有下降，但仍 处于 33%的高速增长。此外，媒体和健康专家对方便面油炸过程中可能含有的不健康 成分进行了广泛报道，消费者对方便面的信任危机依然存在。世界方便面协会数据显示，2013 年中国方便面年销售量达到顶峰 462.2 亿份后开始逐年下降。

到 2016 年，中国 GDP 同比增长 6.7%，增速持续创新低，受外卖价格战的影响， 整个中国大陆的方便面市场销量下降到了 385.2 亿份，相比 2013 年下降了近 80 亿 包，为近年来销量最低。在 2016 年方便面销量最低谷之时，康师傅已经连续三年营 收下滑，净利润则连续四年下滑。2016 年全年净利润 1.77 亿美元(约合 12 亿元人民 币)，同比下滑达 31%。2017 年 9 月，康师傅总市值仅约为 509 亿元。2013-2016 年 间，康师傅总市值蒸发接近 665 亿元。在多重压力下，龙头企业销量下降，市场份额 缩减。2016 年康师傅在 4.5 元和 4 元价格带推动经典系列，以巩固市场份额。并在 5 月底重新上市经典系列产品，通过产品包装的熟悉度吸引消费者。2016 年中期报 告中，公司整体销售状况明显改善，衰退幅度环比缩窄。

经过几年的低谷期调整，2018 年中国大陆方便面市场销量再次回升至 402.5 亿 包，康师傅营收达到 606.86 亿元，同比增长 2.94%;净利润为 24.63 亿元，同比增长 35.42%，整个市场回暖下龙头企业业绩也明显好转。同年，康师傅销售量市占率为 43.3%，销售额市场占有率 48.2%。 自 2018 年至今，随着消费升级和疫情对需求的刺激，中国方便面行业迎来了回 升期。中国大陆方便面市场规模在 2018-2019 年由 950.9 亿元增长至 964.7 亿元， 增速为 1.5%，同时 2019 年我国新增方便面相关企业 671 家，同比增长 16.49%，是 近十年我国新增方便面相关企业最多的一年。2020 年疫情期间居家需求增加，方便 面销量激增。2020 年方便面相关企业新增 577 家，2021 年新增 196 家；2020 年市场 规模以 5.3%的速度扩大至 1,022.2 亿元。随着疫情防控逐渐放开，2021 年则回缩 1.9%，2022 年继续增长，增速达 7.8%。根据艾媒数据，2022 年全国方便面行业市场 规模达 1459.0 亿元，同比增长 9.0%。2023 年方便面需求量相较于疫情前（2019）平 稳增长 8 亿份，方便面市场经历特殊时期后逐渐趋于稳定。

根据 2022-2027 年中国方便面行业发展研究与“十四五”企业投资分析报告， 2022 年康师傅市占率领先，约为 43.2%，紧随其后是统一（14.7%）和今麦郎（12.2%）。 无论行业起步时期还是现在，康师傅始终是国内方便面行业的领头羊。当下，方便面 消费仍处量减价增的升级阶段，产品品质和创新是关键增长因素。中国方便面需求量 仍排在全球第一，人口基数稳定决定需求有望逐渐维稳。