泰豪科技发展历程，股权结构，业务概况

公司概况：并购力度大，聚焦军工装备产业发展

省校合作典范奠定高科技基础。公司是在江西省和清华大学“省校合作”推 动下，在南昌国家高新开发区设立的高科技公司。公司自成立以来，先后收购了 江西三波电机总厂、衡阳市四机总厂、天津七六四通信导航技术有限公司等国有 军工企业及上海红生系统工程有限公司等民营企业，并投资了江西国科军工集团 股份有限公司、深圳市中航比特通讯技术股份有限公司等优秀企业。目前公司已 完成智能配电业务剥离，持续聚焦军工主业。军工装备业务围绕通信指挥系统、 光电探测产品、导航产品的研制与服务，重点开展军工信息技术的研究与应用； 民品业务主要为智能应急电源的产品研制与服务。

公司历史沿革。公司创立于 1988 年，1997 年 10 月清华同方战略投资泰豪 科技，2002 年 7 月泰豪科技在上交所挂牌上市，2003 年至 2007 年间重组设立 了衡阳泰豪通信车辆有限公司、江西清华泰豪微电机有限公司、长春泰豪电子设 备有限公司、山东吉美乐有限公司，2011 年经军工控股与泰豪科技、南昌创投多 轮协商达成一致后，军工控股利用所持有的军工公司股权进行增资，泰豪科技和 南昌创投以货币方式进行增资，2013 年成立清华大学-泰豪装备联合研究院，2015 年至 2017 年间并购上海博辕信息技术服务有限公司，收购龙岩市海德馨汽车有 限公司、上海红生系统工程有限公司。公司通过外延并购方式不断延伸军工产业 链，深化高端装备制造和军工信息化布局，向规模化军工集团持续迈进；2016 年 参与电力混合所有制改革，2018 年第一大股东同方股份增持计划实施完毕，2020 年收购“七六四”90%股权，加强信息化领域布局；2022 年完成配电业务剥离， 持续推进产业结构调整，聚焦军工装备产业发展。

公司股权结构明晰，最大股东为同方股份，无实际控制人。同方股份为公司 最大股东，持有公司 19.62%股份，泰豪集团为第二大股东，持有公司 15.07%股 份，中国海外集团为第三大股东，持有公司 6.10%股份，其他股东持有公司 59.21%， 公司股权结构稳定。

泰豪军工、上海红生拟引入战略投资者助力长远发展。为满足经营发展需要， 保障公司后续无人化装备发展的持续性投入，加快军用新材料、军用新能源等军 工装备新业务的发展，并改善公司资产负债结构，公司全资子公司泰豪军工、上 海红生拟通过增资扩股方式引入战略投资者及员工持股平台。本次增资共计不超 过 91,500.00 万元，其中对泰豪军工拟增资金额不超过 72,672.12 万元，对上海 红生拟增资金额不超过 18,827.88 万元，公司均放弃增资权。增资完成后，公司 持有泰豪军工、上海红生的持股比例不低于 73.9687%。

营业收入及净利润主要受智能配电业务剥离，以及新冠疫情导致产品交付进 度滞后影响。2022 年前三季度公司营业收入同比微降 6.43%，归属于上市公司股 东的净利润同比下降 41.51%，主要系上年同期完成泰豪软件等业务剥离，确认资 产处置等非经常性损益 3.64 亿元，以及 22 年受新冠疫情影响，公司生产经营受 到一定影响，同时 22 年受智能配电业务剥离后对原有存续业务的清理影响。

公司主营业务包括军工装备、应急装备，智能电力业务逐步剥离。占主营业 务收入比例最高的为军工装备 48.27%，应急装备占比 40.61%，智能电力占比 9.82%。公司专注军工装备及应急装备，在军工装备领域，公司紧跟我军装备发 展需要，一方面在装备预研、演示验证、型研、改换装等各阶段深度参与，全面 满足客户各阶段不同需求。在应急装备领域，公司通过不断完善分销体系，建立 了覆盖各行业、各地区的产品供应与服务能力。公司智能配电业务逐步剥离，毛 利占比低，体现了公司业务布局的不断优化。

公司加大军工装备产业无人化、智能化、信息化相关产品的研发投入。公司 秉持技术创新与市场融合的发展思路，紧跟用户需求、坚持自主技术创新，2018 年至 2022H1，公司不断加大研发投入，在现有产品基础上，逐步攻克、掌握隐 身伪装技术、新能源多源集成控制技术、用于分布式供能的醇类重整制氢技术、 北斗导航抗干扰技术、无人车辆智能控制技术等前沿技术，为新产品、新应用奠 定了坚实的基础。同时，公司在自主创新的基础上，积极推进产学研一体化模式， 设有院士工作站、企业博士后科研工作站，并与清华大学、华中科技大学、上海 交通大学等多所高校院所开展产学研合作，利用行业优势资源持续推动公司技术 与产品创新。通过不断整合，一方面丰富了公司的产业布局，另一方面不断延伸 的产业链亦提升了军工业务的核心竞争力。