2026年机械设备行业“十五五”规划纲要解读（机械篇）：自主可控、AI融合、外拓升级

“卡脖子”环节继续突破，工业母机和科学仪器成 长可期

十五五规划更加强调科技自立自强及产业链自主可控，提出聚焦战略必争领域和产业链供应链 薄弱环节，采取超常规措施，全链条推动集成电路、工业母机、高端仪器、基础软件、先进材料、 生物制造等重点领域关键核心技术攻关取得决定性突破。十五五期间，工业母机和科学仪器等卡脖 子环节科技攻关财政和资金支持力度将进一步提升，有望构建起“基础研究-技术攻关-成果产业化产业生态构建”的全链条创新体系，国产替代进程将继续加速。

（一）机床：看好整机高端化及零部件国产化

1.机床国产化率提升 ，但高端 机床进口依赖度依 然较高

目前我国的机床消费市场按照档次分大致呈金字塔结构，底部是非数控的低档机床，占比 50- 60%，由国内厂商占领，主要通过打价格战来竞争，产能过剩；中高档的数控机床占比 40-50%，其 中中档机床是目前中外企业竞争的主要领域，高端五轴机床占比约 6%，基本来源于进口，长期被欧 日企业垄断。 中国机床消费市场的国产化率在经过 2003-2008 年快速提升后，一直保持在 70%-80%的区间， 但高性能、高精密度的高档数控机床的国产化率则较低，高端设备进口替代空间弹性更大。2025 年 中国金属切削机床消费金额为 1243 亿元，进口金额为 47.7 亿美元（按汇率 7 折算人民币 334 亿 元），按 40%-50%比例计算数控机床消费金额为 497-622 亿元，由于低档机床主要由国产厂商提 供，我们假设进口机床基本为中高档数控机床，则中高档机床国产化率仅为 33%-46%。

2.机床核心零部件数控系统、丝杠导轨依然依赖进口

从机床行业上游来看，上游零部件可以分为结构件、数控系统、传动系统、功能部件等，这几 部分占据了机床的最主要成本。 目前上游核 心部件以 进口日 本、德国的 公司为主，非核 心部件正在 逐步使用 国产品 牌。数控系 统和传动系统以进口为主，公司集中在发那科、西门子等；核心功能部件如转台、刀库、刀塔等是 部分进口，部分使用国产品牌，公司集中在台湾宝嘉成、旭阳、常州德速、北钜等。结构件和铸件、 钣焊件以国产品牌为主，如光洋科技、云科晟数控等。

3.机床高端化势在必行，国产 五轴机床有望崛起

五轴联动是指机床基本的直线轴三轴 X、Y、Z 及附加的旋转轴 A、B、C 中的两轴，五个轴同 时运动，任意调整刀具或工件的姿态，可实现复杂形状部件的高精度及高效率加工，未来有望广泛 应用于航空航天、汽车、低空经济、人形机器人等新兴领域。我国整体五轴联动数控机床市场规模 持续扩张，2024 年市场规模达到 108 亿元，预计到 2029 年将增长至 270 亿元，2024-2029 年 CAGR 将达到 20%。

德国、日本等海外品牌凭借其领先的产品技术实力较早在国内市场占据重要地位。近年来一方 面国产厂商技术能力持续提升，另一方面复杂多变的国际地缘政治局势下海外供应链存在不稳定因 素，我国高端数控机床进口替代持续加速，内资厂商北京精雕、科德数控、上海拓璞等内资厂商市 占率持续提升。

政策支持产 业链各环 节自主 可控，零部 件自制以 及数控 系统国产化 有望进一 步带动 整机国产化 提升，进口替代市 场空间广阔 。布局高端机床产品和核心零部件自主可控的公司竞争力将持续增强， 打开国产替代和出海市场，迎来竞争格局优化。

（二）科学仪器：国之重器，进口替代正当时

1.科学仪器国之重器，海外品 牌占据垄断地位

科学仪器可分为广泛应用于多个领域，具有基础性、共用性的通用型仪器，以及用于个别专业 领域，具有专业性和特殊性的专用型科学仪器。随着社会和科技水平的发展，科学仪器对现代科技 产业、国家安全、医疗健康、环境保护和社会生活等各个方面有序进行与发展的支撑作用越来越大。 科学仪器的创新发展对相关技术领域具有引领与推动作用，是科学研究和技术创新的基石，是经济 社会发展和国防安全的重要保障。全球新一轮科技革命和产业变革兴起，具身智能、量子科技、算 力等新兴技术蓬勃发展，带动全球仪器仪表行业稳步发展，2024 年全球仪器仪表市场规模首次破万 亿美元。 海外科学仪 器起步较 早，中 国快速追赶 。纵观全球科学仪器的发展历史，可以追溯到文艺复兴 时期；进入 20 世纪，科学技术特别是工业的高速发展使得科学研究工作出现了明显分工，一批高水 平的科研人员独立出来成立专门制造科学仪器的公司。21 世纪以来，美国、法国、德国、英国和日 本等主要的科学仪器制造国家纷纷设立专项计划(资金)发展“重大科学仪器”，保障科学仪器的良 好可持续发展。我国科学仪器行业起步较晚，1949-1969 年，我国建立起初步的仪器科学与技术学 科。1990 年以后，我国仪器科学与技术进入快速发展期，取得了一大批前沿科学仪器技术成果。 海外品牌产品技术 领先，通过 收并购不断完善业 务和产品 矩阵，构筑全球垄断 地位。2024 年全 球收入前 20 的仪器公司均为欧美和日本品牌，多年来通过不断的兼并重组，逐步形成垄断地位，既 占据高端市场又加速向中低端市场扩张，掌控技术标准和专利，引领产业发展方向。中国作为全球 第三大市场，受到进口品牌的重点布局。

2.中国科学仪器对外依存度高，国产替代势在必 行

我国科学仪器整体进口率超过 70%，贸易逆差逐年扩大。实验分析仪器是进口率最高的细分领 域，达到 83.67%；其次是医学科研仪器，进口率为 78.08%；激光器、核仪器进口率也均超过 70%， 分别为 76.89%、72.41%，计量仪器、电子测量仪器、海洋仪器等进口率均在 60%-65%之间。从进 出口数据来看，我国科学仪器长期处于贸易逆差状态。根据中国海关总署统计数据，2023 年，我国 科学仪器进口规模达 169.8 亿美元，出口总额为 42.7 亿美元，贸易逆差为 127.1 亿美元。

3.乘自主可控政策东风，国产品牌有望加速崛起

政策推进卡 脖子行业 技术攻 坚，科学仪 器国产化 大势所 趋。作为具备高附加值、高技术壁垒的 行业，科学仪器对各行各业科学研究的基础支撑作用和对技术创新的驱动引领作用日益凸显。针对 我国科学仪器核心部件尚未突破、国产仪器稳定性和一致性仍存短板等突出问题，近年来我国持续 推出相关政策，强调推进传统产业升级改造，着力补强产业链薄弱环节，围绕制造业重点产业链， 集中优质资源合力推进关键核心技术攻关。

在国家政策与重点项目资金的双重支持下，一批行业优秀企业成功突破国外技术封锁，在高端 仪器仪表核心技术自主可控领域取得显著进展，推出了特种控制阀、倒置 40 吨振动试验系统、振动 复合转动三轴系统、可吸收电磁波三综合试验系统、高速动平衡试验设备、高精度温度/压力校验仪 器、共聚焦(超分辨)光学显微镜、工业级原子力显微镜、商用 200kV 场发射透射电子显微镜、材料 与构件深部应力中子探测装备关键技术及应用、高精度多量级系列拦阻冲击可靠性试验装备、高精度压力传感器、3D/4D 毫米波物位仪表、90GHz 实时示波器等代表性产品。 十五五规划提出高端仪器仪表领域要加强在线高效智能检测、极端环境调节控制、高性能流量 测量等重点行业应用仪器仪表研发，推进量子计量、原位计量等新型计量校准仪器仪表攻关。核心 关键技术自主可控是我国政策长期发力的重点，科学仪器作为典型的“卡脖子”行业，十五五期间 政策支持力度有望持续加大，高端仪器自主可控大势所趋，国产化进程将加速推进，国产科学仪器 厂商将充分受益。

从基建到应用，AI+机械设备深度融合

（一）算力资本开支持续，机械设备行业多角度受益于 AI 基建

受 AI 驱动，超大规模云厂商（Hyper Scaler）正处于资本开支超级扩张周期，2025 年创历史 新高，2026 年指引/预测进一步提升，核心投向为 AI 基础设施（GPU /自研芯片/数据中心电力/冷 却设备等）。机械设备行业多角度受益于该趋势，我们梳理如下：

（二）具身智能是潜力巨大的 AI 应用 “十五五”规划针对

含“具 身智能”在 内的未来 产业， 表示要“探 索多元技 术路线 、典型应用 场景、可行 商业模式……”。我们认为，人形机器人落地场景的选择需要兼顾：第一是技术可实现 性，即在容错率高，执行速度/同步性要求不高，可重复纠错，易于收集数据的场景具备率先落地优 势；第二是成本效益，即在区别于自动化、能体现物体/任务/环境泛化性，能真正提高效率或降低死 伤率的场景具备率先落地优势。我们看 好中短期 具身智 能机器人在 工业物流 、机构 养老、特种 环境 （转炉炼钢，石油化工，电力巡检），以及 toC 陪伴&玩具机器人场景中的应用，长期走进家庭。

编辑：火腿肠