2026年第4周化工新材料行业产业周报：台积电加大先进封装投资，2025年中国电力储能装机同增54％

新材料产业动态更新

1.1 电子信息板块

产业动态

1 月 19 日，集邦 Display：1 月 14 日，韩国科学技术信息研究院（KISTI）宣布，其研究团队开发出了一种可大幅延长蓝色磷光OLED 材料寿命的发光材料设计技术。该技术在不改变发光颜色的前提下，显著提升蓝色磷光OLED 材料的稳定性，有望推动显示设备功耗降低与使用寿命延长。1 月 19 日，SEMI：近日，美光科技宣布拟斥资18 亿美元（约140.4亿港元）收购力积电位于台湾苗栗铜锣的 P5 晶圆厂，并同步建立战略合作伙伴关系，旨在强化 DRAM 产能供应。预计今年第二季度完成交易后分阶段提升产量，目标2027年下半年实现显著产能贡献，双方还将深化合作，由美光提供后段封测支持助力力积电延续利基型 DRAM 产品线。根据美光公告披露，此次交易的核心标的为一座 300mm（12 吋）晶圆厂，其无尘室面积达 30 万平方英尺。

1 月 20 日，SEMI：OpenAI 2025 年经常性收入（ARR）首次突破200亿美元，算力规模达 1.9GW，三年内实现收入增长 10 倍、算力提升9.5 倍的超高速发展。OpenAI 计划在 2026 年下半年发布首款硬件设备，可能为无屏幕可穿戴设备，具体形态尚未披露。 1 月 21 日，SEMI：TrendForce 在最新的报告中表示，该机构预计今年全球AI服务器出货量将出现 28.3%的同比增长，而包含通用服务器的整体服务器出货量增幅也将来到 12.8%，成长幅度较 2025 年扩大。TrendForce 集邦咨询表示，2024至 2025 年 Server 市场主要聚焦先进大型语言模型(LLM)训练，并依赖配套GPU、HBM 的 AI Server 执行平行运算。2025 年下半年起，AI Agents、LLaMA模型应用、Copilot 升级等 AI 推理服务持续发展，CSP 积极转向推理服务以发展变现及获利模式。基于不同应用场景，AI 推理除了可采用AI Server 机柜，亦包括通用型 Server，以支撑推理前后的运算和存储需求。根据TrendForce集邦咨询统计， Google、AWS（亚马逊云科技）、Meta、Microsoft、Oracle（甲骨文）等北美五大 CSP 2026 年的资本支出总额年增率高达40%，而这之中将有相当部分由自研 ASIC 方案贡献。基于 ASIC 的 AI 服务器在整体AI 服务器中的出货占比有望提升至 27.8%，GPU AI 服务器的市占则会下降到70%下方。1 月 21 日，格隆汇：国务院新闻办公室举行新闻发布会，介绍2025年工业和信息化发展成效有关情况。发布会上介绍，我国已建成5G 基站483.8万座，全国所有乡镇以及 95%的行政村已通 5G，我们建成了全球规模最大、技术领先的信息基础设施。5G 用户规模超 12 亿户。目前，我国5G 标准必要专利声明量全球占比达 42%；6G 研发已完成第一阶段技术试验，形成了超300 项关键技术储备，近期已经启动了第二阶段 6G 技术试验。

企业信息

海外龙头公司新闻： 1 月 21 日，SEMI：台积电拟持续加大对先进封装技术的投资：其计划升级龙潭AP3 工厂现有的 InFO 设备，同时在嘉义 AP7 工厂新建一条WMCM（晶圆级多芯片模块封装）生产线。到 2026 年底，台积电 WMCM 产能将达到每月约6万片晶圆，并有望在 2027 年翻一番，达到每月 12 万片。随着苹果公司Apple Intelligence与谷歌 Gemini 的深度结合，其计划为 iPhone 18 搭载的A20 系列芯片过渡到2nm工艺，同时将该芯片的封装技术从目前的 InFO（集成扇出型）工艺升级到WMCM。

1.2、航空航天板块

产业动态

1 月 19 日，中国航天报公众号：北京时间 2026 年 1 月19 日9 时34 分，神舟二十号飞船返回舱在东风着陆场成功着陆。经现场检查确认，神舟二十号飞船返回舱外观总体正常，舱内下行物品状态良好，神舟二十号飞船返回任务取得圆满成功。神舟二十号飞船于 2025 年 4 月 24 日从酒泉卫星发射中心发射升空并与空间站成功对接，11 月初因疑似遭空间微小碎片撞击推迟返回，并留轨开展相关试验。2026年1月19日 0 时 23 分，飞船撤离空间站，以无人状态返回。飞船在轨时间达到270天，验证了飞船在轨停靠 9 个月的能力。 1 月 19 日，中国航天报公众号：1 月 19 日 15 时 48 分，长征十二号运载火箭在海南商业航天发射场点火起飞，随后将卫星互联网低轨19 组卫星送入预定轨道，发射任务取得圆满成功。长十二火箭由中国航天科技集团有限公司八院抓总研制，支持单星、多星发射，发射周期短，履约能力强。近地轨道运载能力不少于12吨、700公里太阳同步轨道运载能力不少于 6 吨，可根据任务需求适配5.2 米或4.2米直径构型的卫星整流罩。 1 月 21 日，中国航天报公众号：据国家航天局消息，吉林大学科研团队近日通过对嫦娥六号月球样品的系统分析，在国际上首次发现并确认了天然形成的单壁碳纳米管和石墨碳，揭示了月球表面“高能物理-化学过程”的精细程度，印证了月球背面地质活动更活跃，为研究月球演化史提供关键数据。

企业信息

海外龙头公司新闻： 1 月 19 日，航天长城公众号：欧洲通信卫星公司（Eutelsat）于当地时间1月16 日宣布，与法国初创企业 MaiaSpace 签署协议，未来将利用MaiaSpace正在研发的小型运载火箭部署 OneWeb 低地球轨道卫星。首次发射任务预计于2027年启动。欧洲卫星通信公司首席工程官 Arlen Kassighian 表示，此次与MaiaSpace 达成的协议是公司推动发射方案多元化战略的一部分。通过拓展运载火箭选项，公司既能持续为客户提供高效可靠的服务，又能确保其现有卫星星座的持续运行。

1.3、新能源板块

产业动态

1 月 22 日，中国财经报：国家能源局 21 日宣布，截至2025 年12 月底，我国电动汽车充电设施数量达 2009.2 万个，突破 2000 万大关，建成全球最大电动汽车充电网络，可支撑超 4000 万辆新能源汽车充电需求。 1 月 23 日，中新经纬：1 月 22 日，CNESA DataLink 2025 年度储能数据发布暨储能国际峰会暨展览会 2026 新闻发布会在北京举行。根据CNESA DataLink 全球储能数据库的不完全统计，“十四五”期间，我国电力储能快速发展。截至2025年底，中国电力储能装机规模达到 213.3GW(吉瓦)，同比增长54%。其中，以锂电池为代表的新型储能实现跨越式增长，截至“十四五”末，累计装机规模首次突破100GW，是“十三五”末的 45 倍。同时，新型储能累计装机占比超过2/3。

1.4、生物技术板块

产业动态

1 月 22 日，格隆汇：国务院新闻办公室举行新闻发布会。发布会上，相关负责人介绍，2025 年，农业农村部聚力提升农业科技创新体系整体效能，建强国家农业科技战略力量，强化农业企业科技创新主体地位，推进有组织科研攻关和成果转化应用，全国农业科技进步贡献率超过 64%。一是基础研究取得重大发现。成功揭示单个体细胞“变”完整植株的奥秘，为作物遗传改良与高效再生提供了全新理论支撑。克隆出全球首个水稻耐高温基因，为水稻在高温环境下实现稳产提质提供新方案。二是前沿研究取得重大突破。农业生物制造实现原创突破，“人工智能+农业”加快布局，智慧农业大模型不断迭代应用。三是产业技术取得重大成果。育成“扬麦53”小麦新品种，为成功解决赤霉病抗性、丰产性和品质协同改良的难题开创了路径。

1.5、节能环保板块

产业动态

1 月 22 日，国家发展改革委：今年以来，国家发展改革委认真贯彻落实党中央、国务院决策部署，会同各有关方面优化实施“两新”政策，在前期扎实开展设备更新项目谋划储备的基础上，抓紧组织项目申报，严格做好审核把关，加快推动设备更新政策落地见效。近日，2026 年第一批 936 亿元超长期特别国债支持设备更新资金已经下达，支持工业、能源电力、教育、医疗、粮油加工、海关查验、住宅老旧电梯、节能降碳环保、回收循环利用等领域约 4500 个项目，带动总投资超过4600亿元；同时，采取直接向地方下达资金的方式，继续支持老旧营运货车报废更新、新能源城市公交车更新、老旧农机报废更新。

（本文仅供参考，不代表我们的任何投资建议。如需使用相关信息，请参阅报告原文。）