2026年第2周电力设备及新能源行业新能源+AI周报（第38期20251228_20260110）：储能、AI+有望超预期，短期“太空光伏”升温

行业新闻跟踪：

新能源+AI：市场监管总局开展规范光伏行业合规指导

【多家正极材料厂商宣布停产检修一个月】2025 年 12 月 25 日，德方纳米、湖南裕能、万润 新能三家正极材料核心厂商相继发布公告，宣布开展停产/减产检修工作：德方纳米、湖南裕 能的检修自 2026 年 1 月 1 日起，万润新能自 2025 年 12 月 28 日起，均预计时长一个月；检修原因集中于保障设备安全稳定运行、提升生产效率及产品质量（德方纳米同步进行技术改 造），其中湖南裕能预计减少磷酸盐正极材料产量 1.5—3.5 万吨，万润新能预计减少磷酸铁 锂产量 5,000 吨至 2 万吨，德方纳米未披露具体减产数据。

【市场监管总局开展规范光伏行业价格竞争秩序合规指导】2025 年 12 月 26 日，市场监管总 局在安徽合肥开展光伏行业价格竞争秩序合规指导，通报了行业价格违法问题与风险，指出 低质竞争、同质化重复建设等“内卷式”竞争行为导致企业盈利困境、市场资源配置扭曲、抑 制技术创新与产品升级投入，形成“劣币驱逐良币”效应；要求光伏企业严禁价格串通等不 正当价格及竞争行为、发电企业坚持优质优价、行业协会履行自律职能，监管部门将通过强 化质量监督、加强执法等手段查处违法违规行为，推动行业规范发展，多部门、多地监管机 构及发电集团、光伏企业、行业协会代表参与此次活动。

【暴涨 733%！超 54GWh，山西储能备案突然“起飞”】2025 年山西储能市场表现亮眼，受益 于 “辅助服务 + 现货套利 + 容量补偿” 三维收益体系等政策支持，11 月新增储能备案规 模环比暴涨 733%，达 27GW/54.2GWh，居全国首位，2025 年 1-11 月总规模 75.7GW/152.4GWh 位列全国第二，投资金额超 2300 亿元；区域上晋中领跑，技术路线以纯磷酸铁锂为主，混 合储能加速发展，长时储能项目起量，未来将向多元收益协同、精细化运营的高质量发展阶 段迈进，同时面临调频收益收缩、容量补偿政策不确定性及电池衰减等挑战，且监管对项目 开 工 并 网 进 度 提 出 明 确 要 求 并 清 理 圈 而 不 建 项 目 。

【固态电池投资升温，金龙羽、嘉元科技布局提速】2025 年 12 月，国内固态电池产业投资 布局热潮升温，金龙羽与嘉元科技纷纷提速相关布局。金龙羽拟与深圳市投控东海共同设立 总规模 15 亿元的产业并购基金，聚焦新能源与固态电池产业链上下游投资并购，同时其孙 公司拟增资 1 亿元推进惠州固态电池关键材料量产线项目；嘉元科技则通过旗下产业投资基 金以 500 万元战略入股深圳锂硅新材，切入固态电池超薄锂金属负极材料赛道，助力公司多 赛道协同发展。

【锂电产业链 1 月预排产】2025 年 12 月 29 日鑫椤锂电发布的 2026 年 1 月锂电产业链 预排产数据显示，国内电池样本企业预排产 142.54GWh（环比 - 4.23%），海外电池样本企 业 23.6GWh（环比 - 0.63%）；正极预排产 16.325 万吨（环比 - 12.82%），负极 15.4 万 吨（环比 - 1.3%），隔膜 20.15 亿平（环比 + 1.76%），电解液 10.55 万吨（环比 - 2.76%）。 此外，鑫椤资讯还推出 2025-2029 年全球锂电池应用市场相关研究报告预售服务，并将于 2026 年 3 月 19-20 日在常州举办锂电关键材料及应用市场高峰论坛。

【鲶鱼来了，宁德时代能否搅动钠电规模化起量？】2025 年 12 月 28 日，宁德时代宣布 2026 年将在换电、乘用车、商用车、储能等领域大规模应用钠电池，其钠新动力电池将首发 于巧克力换电车型及江淮 3 款商用换电车型，有望推动 “钠锂双星闪耀” 的新趋势。作为 钠电行业的 “鲶鱼”，宁德时代布局早、技术与商业验证周期长，产品设定高门槛性能指标 且通过新国标认证，还加速建设钠电供应体系，重新划定了行业竞争格局；虽可能对中小钠电企业形成压力，但也将共同做大整体市场，两轮车、低速电动车等细分赛道有望成为中小 企业的突围方向。

【国资委主任张玉卓：央国企要带头抵制“内卷式”竞争】2025 年 12 月 29 日，《学习时 报》刊发国务院国资委党委书记、主任张玉卓的署名文章，围绕 “十五五” 时期做强做优做 大国有企业和国有资本作出部署。文章指出，中央企业发展处于 “战略功能进阶期、深度转 型关键期、风险防控承压期、抢抓机遇窗口期” 交织的新起点，需着力增强核心功能、提升 核心竞争力，具体包括：在质效提升与合理增长上，聚焦重点领域扩大有效投资、保供稳价、 稳定就业，带头抵制 “内卷式” 竞争，带动产业链融通发展；在现代化产业体系建设上，优 化国有经济布局，推动传统产业转型升级，加大新兴及未来产业布局力度；在科技自立自强 上，强化科技创新主体地位，攻坚关键核心技术，促进产学研融合与创新成果转化；在深化 改革上，完善现代企业制度、优化管理运营体系、健全国资监管机制。同时，要以高质量党建 为引领，通过加强政治建设、夯实党建基础、正风肃纪反腐，为中央企业高质量发展提供保 障，助力中国式现代化建设。

【从过剩开局到需求驱动，2025 碳酸锂市场经历了什么？】2025 年碳酸锂市场呈现 “上半 年过剩超跌、下半年需求驱动反弹” 的态势。供应端，国内产量约 97 万吨（同比增 43%）， 锂辉石端增量显著，海外进口 25 万吨（同比增 9%），主要来自智利、阿根廷；行业集中度 较低，CR5 市占率与去年持平。需求端，全球新能源汽车销量约 2000 万辆（同比增 17%）， 中国领跑；全球储能电芯出货量超 550GWh（同比近增 80%），国内外市场需求旺盛，带动磷 酸铁锂产量同比增 60%。价格方面，上半年因供应过剩及期货市场影响跌至 6 万元 / 吨以 下，下半年随需求超预期增长、江西青海供应减量，价格底部反弹，全年呈去库格局（去库 1-2 万吨），库存从上游向中下游转移。展望 2026 年，全球新能源汽车销量预计增 15% 左 右，储能需求持续高景气，碳酸锂供应总量高位但增速放缓，增量以一体化产能为主，市场 或呈供需紧平衡，价格在动态调节中趋于平衡。

【钠电瞄准 AIDC，机器人重塑产线：亿纬锂能给自己的新命题】2025 年 12 月 22 日，亿 纬锂能在惠州仲恺高新区动工建设亿纬钠能总部（规划年产能 2GWh，覆盖钠电研发至量产全 流程）与金源机器人 AI 中心（聚焦机器人全链条研发及培训），标志着公司战略从 “电池 制造商” 向 “全场景智能化方案供应商” 转型。在钠电领域，其核心逻辑是解决能源安全 与极端场景需求，产品具备宽温域、高安全性、环保等优势，瞄准西部能源市场与 AIDC 等 场景，当前国内处于示范应用阶段，商业化重心布局海外且已实现兆瓦级系统运行；在机器 人领域，公司秉持 “场景驱动” 理念，聚焦工业特定场景研发智能体，旨在通过重构产线压 缩物理空间、降低成本、提升资产效率，未来还计划拓展至其他高价值制造领域。此外，亿纬 锂能重视研发创新，计划引进大量高端人才，打造氢锂钠电化学储能综合解决方案，追求核 心技术突破。

【国家发展改革委：对"新三样"产业关键在于规范秩序，创新引领】2025 年 12 月 26 日，国 家发展改革委产业发展司发布《大力推动传统产业优化提升》一文，总结“十四五”时期我国传统产业在高端化、智能化、绿色化、融合化、国际化五大方面取得显著成效（如 2024 年新 能源汽车销量连续 10 年全球第一、光伏产品产量占全球 90%以上），明确“十五五”时期传 统产业优化提升需实现“四个促进”目标，并按产业类型分类部署着力点——其中对新能源 汽车、锂电池、光伏等“新三样”产业，核心是规范秩序、创新引领，整治“内卷式”竞争、 防止低价无序竞争，同时加大技术创新力度；对原材料、重大装备等其他产业也明确差异化 发展方向，整体将以市场化、法治化手段推动产业高质量发展。

【国家发改委发布《加快构建现代化基础设施体系》，明确加大核聚变技术攻关】2025 年 12 月 25 日，国家发改委基础设施发展司发布《加快构建现代化基础设施体系》，明确在能源领 域加大核聚变技术攻关力度，同时推进长时储能、绿电制氢氨醇等技术研发应用，标志着我 国核聚变技术战略定位从纯基础研究转向工程化、产业化攻关；2025 年国家层面已形成“顶 层战略+部门专项+科技创新+地方配套”的多层级政策支持体系（含纳入“十五五”规划、《原 子能法》立法保障等），为这一“终极能源”技术的商业化推进提供强有力保障。

【2025 年全国储能项目指标：284.86GWh、622 个！蒙能集团、内蒙古电力集团、万帮新能源、 赣锋锂业、河北交投领衔！】2025 年以来，在国家《新型储能规模化建设行动方案（2025— 2027 年）》（明确 2027 年底装机 1.8 亿千瓦目标）引领下，内蒙古、河北、山东等 9 省市累 计发布 622 个新型储能项目，总规模达 102.9GW/284.86GWh；地区分布上内蒙古以 77.4GWh 登 顶，河北、山东紧随其后；企业层面，蒙能集团、内蒙古电力集团、万帮新能源等为核心主导 力量；技术路线呈“一主多元”格局，磷酸铁锂电池以 68.15%占比成绝对主流，压缩空气储 能及各类混合路线为补充，产业正从国家战略统筹向地方精准落地跃迁。

【三部门发布！国家级零碳园区首批名单：52 个园区入选！】2025 年 12 月 23 日，国家发展 改革委办公厅、工业和信息化部办公厅、国家能源局综合司三部门联合印发《国家级零碳园 区建设名单（第一批）》（发改办环资〔2025〕1082 号），明确 52 个园区入选，建设周期为 2025 年至 2030 年；文件要求各地相关部门加强指导、落实主体责任，在资金、要素等方面给 予支持，推动绿电直连等模式落地，鼓励创新，同时加强跟踪调度与经验推广，验收通过后 正式认定为国家级零碳园区。

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