欧洲新能源汽车渗透率情况如何？

欧洲新能源车加速渗透，中企迎新机。

欧洲乘用车市场：总量温和修复，24年新能源渗透率22%。1. 总量温和修复：2024年欧洲乘用车总销量为1288万辆，2022-2024年CAGR 5%，处于温和修复期。 2. 新能源渗透率较为平稳：2024年欧洲乘用车新能源渗透率22.1%，同比-0.5pct。纯电渗透率14.9%，同比-0.5pct；插混渗透率7.1%， 同比-0.1pct。 3. 2020-2022年渗透率快速提升：2019年起，德国等国家提高新能源车补贴额度与范围（eg. 2020年，德国对小于4万欧元纯电/插混 车补贴9000/4500欧元）；2023年开始德国等国家补贴有不同程度退坡*。 4. 看中期：英国汽车零排放ZEV法案规定，到2030/2035年，汽车制造商销售车型中80%/100%为零排放车辆。

分区域：西欧汽车市场空间大，南欧新能源渗透率提升潜力大。1. 西欧：德国、英国、法国乘用车市场容量大，2024年分别实现销量281.7/195.3/171.8万辆，占欧洲市场50.4%，是主力市场。新能源渗透率方 面，英国（28.0%）>法国（25.4%） >欧洲平均（ 22.1% ）>德国（20.3%） ，渗透率较高。 2. 南欧：意大利、西班牙市场空间较充足，2024年分别销售156及102万辆，位居第四及第五位；但新能源渗透率较低，分别为7.6%及11.3%、 提升潜力大。 3. 北欧：瑞典、挪威等国家新能源渗透率较高（均高于50%），同时市场规模较小。

细分国家：英国新能源渗透加速，德国略有承压。1. 英国：电动化进程快，2024年新能源渗透率持续提升。分动力类型，2024年纯电车型销售38.1万辆，同比+21.2%，渗透率 19.5%，同比+3.0pct；插混车型销售16.7万辆，同比+17.9%，渗透率8.5%，同比+1.1pct 。英国市场非欧品牌包容度较高， 除大众集团及Stellantis占据份额前二外，韩系（现代，10%）、日系（本田，6%）、美系（福特，6%）在英国市场均占有一定 份额。上汽集团以4%市占率位居第十位。

2.德国： 电动化进程放缓，2024年新能源渗透率下降4.2pct至20.3%，新能源汽车销量对补贴依赖程度较高。纯电销量同比减少约 14万辆，其中特斯拉全年销售3.8万辆，同比减少2.6万辆，其他品牌均出现不同程度下滑；插混渗透率有所修复，其中奔驰及沃尔 沃品牌市占率进一步提升。德国市场对本土品牌认可度较高，大众集团、奔驰集团、宝马集团市场份额分别为40%、10%、9%，三 家市占率之和为59%。

分集团：德系、韩系车企电动化进展快，法系及日系相对较缓。1. 德系：宝马及奔驰集团电动化进程快，新能源渗透率高，24年分别为32.8%/36.3%；大众集团：新能源车销量领先、24年实现销售65万辆， 新能源渗透率稳步提升，2024年为19%，同比+0.3pct。 2. 法系：STLA及雷诺新能源渗透率分别为13.9%及8.8%，尚有提升空间。 3. 吉利：新能源渗透率65.6%，沃尔沃等品牌电动化进展快。 4. 日系：丰田电动化进程较缓，2024年新能源渗透率仅为7.4%。

整体市场：主流车型结构紧凑，性价比车型接受度高。1. 动力类型：ICE/MHV/HV仍占据主要市场份额。ICE类型车中，经典车型包括大众高 尔夫、STLA Peugeot 208、Dacia Sandero等，销量相对坚挺。 2. 轴距：小型车更受欢迎，2600mm左右分布密集。A0/A级两厢车在畅销车型中占比 高，欧洲畅销车型注重实用性和家用性。 3. 价格带：2-3万欧元价格带市场集中度较高（代表车型Dacia Sandero 、Duster、C3 等），动力类型均为ICE；3-4万欧元价格带较为分散（代表车型Golf、Tiguan、 Peugeot、 Corolla等 ），大众、STLA等集团在该价格带推出新能源车型。 4. 特斯拉轴距与价格均高于市场主流定位，24年Model Y销量有所回落（21万辆，同比 -16%）。

主要车型：上汽名爵竞争力较强，比亚迪定位差异化市场。1. 上汽集团：出口欧洲龙头，名爵具有较高市场认可度。目前在欧销量中新能源占比36%。动力类型维度，以MG ZS为代表的ICE车型仍具有强 竞争力，定位为SUV-A，价格2.1万欧元。纯电方面，MG4 是较为成功车型，定位为两厢车、价格为4.7万欧元。2024年，上汽集团以24.3万 辆、市占率2%位列欧洲乘用车销量第十二位。 2. 比亚迪汽车：结构方面以B及B+级车为主、实现差异化定位，同时定价较高。新能源结构方面以纯电为主，占比87%。 主要车型：最畅销车型为SUV-A ATTO3（24年销量1.3万辆），领先于SUV-B SEAL U（EV销售0.5万辆，PHV销售0.6万辆），其次是两厢车 Dolphin（1.1万辆）。 定价和轴距相关性较高。ATTO3定价3.8万欧元；SEAL U EV&PHV定价分别为4.3&4.0万欧元；Dolphin定价3.3万欧元，相对具有性价比；三厢 车Seal 定价为4.7万欧元、但仍实现较好销量。