石英晶振市场规模及需求增量分析

石英晶振市场规模巨大， 5G 技术助力市场扩容。

石英晶振上游主要是水晶、基座、封装材料等材料制造、精密机械研制等行业；下 游应用领域为电子类产品，包括通信网络、移动终端、物联网、汽车电子、智能家居、 家用电器等领域。

根据华经产业研究院数据，回顾近几年全球石英晶振市场规模走势，我们发现疫情 阶段市场增长迅速，2022 年受宏观经济影响出现阶段性下滑，2023 年略有回升。具体 来看，2017 年至 2019 年，宏观经济增长下行压力加大，消费电子、汽车等传统需求放 缓，这导致石英晶振市场出现较为明显的收缩；2020 年新冠疫情开始影响全球，在通信 需求的增长、供应链迟缓等因素的影响下，石英晶振市场开始重回增长轨道，并在 2021 年创造新高；2022 年石英晶振产能大量释放，但全球主要国家的宏观经济开始下行，消 费电子等市场需求显著下降，这导致石英晶振市场的供需关系发生逆转，市场规模大幅 度收缩，仅新能源汽车用石英晶振保持了增长势头，全球市场规模下降至 238.96 亿元。

根据华经产业研究院数据及预测，2022 年中国由于受全球宏观经济下行影响，国产 石英晶振市场规模下降至 110.15 亿元，2023 年略有上升，达 113.45 亿元；后续若宏观 经济下行压力得到有效缓解，中国国产石英晶振市场有望在2027年扩大至161.57亿元。

未来，5G、物联网等新兴技术的飞速发展将为行业带来重大市场机遇。由于 5G 技术的进步将带动各类型应用场景的发展，如 5G 手机、WiFi6 、物联网等，各类应用中 智能终端和网络终端数量将规模化增加，而晶振又是智能终端和网络终端必需的基础元 器件。我们将一些前景广阔的重要场景列举如下：

① 智能手机。近年来，中国智能手机出货量持续增长，根据中国信通院的数据，2023 年 1 月以 来，中国智能手机月均出货量在 2400 万部以上，其中 5G 手机占比 80%以上。2024 年 1-8 月，国内市场手机出货量 1.95 亿部，同比增长 16.6%，其中，5G 手机 1.65 亿部， 同比增长 23.9%，占同期手机出货量的 84.5%。

② 可穿戴电子产品。5G 网络的高速率、低时延将使智能可穿戴电子的应用得以实现，对个人健康状况 进行实时监测、提示和传送，这对未来公共卫生安全将起重要作用。据弗若斯特沙利文 的数据，2017-2023 年中国智能穿戴电子设备市场每年保持百亿元以上的增长，2023 年 已达到 934.7 亿元，出货量在 1.5 亿台左右。如果按每个穿戴电子设备用 1～2 只石英 晶振计算，其需求量是 1.5～3 亿只的市场规模。

③ 智能汽车。当前，汽车产业正发生百年来最深刻的变革，智能网联被认为是未来竞争的焦点。 随着汽车信息通讯、人工智能、互联网等行业深度融合，智能网联汽车已经进入技术快 速演进、产业加速布局的新阶段。据《智能网联汽车技术路线图 2.0》研判，到 2025 年， 我国 PA（部分自动驾驶）、CA（有条件自动驾驶）级智能网联汽车销量占当年汽车总 销量比例超过 50%，C-V2X（以蜂窝通信为基础的移动车联网）终端新车装配率达 50%。 2035 年，各类网联式高度自动驾驶车辆将广泛运行于我国广大地区。 据中国汽车工业协会统计，2023 年中国汽车销量为 3009.4 万辆。自动驾驶的智能 网联汽车需用更多的频率元件，根据 TXC 预计，每辆汽车需求量有望超过 100 只石英 晶振，仅中国市场需求就将达到 30.09 亿只。

④ 室内终端。石英晶振作为关键组件，在无线路由器 WiFi、智能家居产品等室内终端设备的精准 频率控制中发挥着重要作用，能够为 WiFi6 等先进技术提供稳定的时钟信号支持。随着 5G 网络的推广，这些智能终端设备将在家庭、办公楼、酒店、商场、候车厅、候机厅等 场所实现大面积升级换代。随着从 4G 到 5G 的过渡，WiFi5 逐步升级为 WiFi6，WiFi6 能够基于应用负载向大流量应用分配多个资源单元，满足高清视频、多屏、VR/AR 以及 智能家居等应用场景的需要，提升每个终端的平均速率、降低时延，其技术标准在频段、 频宽、带宽等方面均比以往有明显提升。此外，智能家居产品如机顶盒、智能电灯、智 能家电等也将迅速发展，进一步推动石英晶振的市场需求。 根据 CSHIA 的数据，2023 年我国智能家居市场规模约为 7157 亿元，同比增长 9.8%。 随着未来新建房屋和老房屋的改造升级的需求增多，以及物联网、云计算、人工智能等技术的更新迭代，智能家居市场将快速发展，渗透率有望提高。中商产业研究院预计 2025 年将突破 8000 亿元。根据 IDC 全球季度智能家居设备跟踪报告，到 2025 年，智 能家居设备全球出货量将达到 9.311 亿台，假设每台智能家居设备平均使用 5-10 只石英 晶振，预计对应的石英晶振需求量约为 46.6-93.1 亿只。随着智能终端设备的持续增长， 石英晶振市场前景广阔，增长潜力强劲。

⑤ 物联网。物联网是继个人计算机、互联网之后的又一轮产业变革。5G 技术将全面推动万物 互联时代到来。物联网在智慧城市、消费电子、智能家居、车联网等领域正带来数以十 亿计的新设备，石英晶振是数字终端必不可少的基础器件之一，是物联网应用的上游行 业，市场空间将随之增加。 根据 IOTE 国际物联网展的数据及预测，由于 5G、AI 和云计算等技术推动，全球 物联网市场正迅速扩张，预计 2028 年将达 2.2 万亿美元；截至 2024 年 10 月，全球有 143 亿台设备连接物联网，预计 2025 年将增至 270 亿台。若按平均每台物联网设备 5～ 10 只石英晶振估算，2025 年将有近 1350～2700 亿只的市场规模。在国家政策的大力支 持下，近几年我国物联网产业增速势头强劲，2022 年已达 2105.09 亿美元。《物联网新 型基础设施建设三年行动计划》将加速物联网在多个领域的应用。华为、海尔智家、海 康威视、中国联通和京东方等企业正推动物联网技术在智慧城市、智能家居和交通等领 域的发展。