全球烟草产业发展现状如何？

口味与健康双螺旋，价增驱动市场增长。

1.口味与健康双螺旋，推动烟草产业发展

烟草最早可追溯至美洲的原始社会，传播期以药用价值为主。世界：公元前6000多年前，美洲印第安人发现并种植烟草， 后来主要用于宗教仪式和治疗感冒等疾病。15-16世纪初，哥伦布等西班牙探险者从美洲把烟草带回欧洲，烟草开始与其 他在美洲被发现的超级物种一样，逐步传入法国、英国、德国等地区。1612年，英国官员约翰·罗尔弗在美国弗吉尼亚种 植了第一亩用于商业的烟草，烟草在美洲殖民地成为了一股重要的经济力量。从此，烟草进入早期全球传播流行和传统 消费贸易时期，烟草消费仍更多以口嚼烟、鼻烟、烟斗等品类为主。中国：16世纪中叶（明朝万历年间），以晒晾烟为主 的烟草被当作驱寒的药物从欧洲引进中国，且在明代就形成了广东、福建、辽宁三个烟草种植中心。

经济性推动烟草工业快速发展，技术&产品为推动烟草行业第一轮发展的奇点。世界：卷烟机为现代卷烟工业的源点。随 着烟草越来越受欢迎，从17世纪初开始，美洲大量种植烟草并输往欧洲，再输往世界各地，越来越多的商业企业成立进行 烟草的种植和销售。1880年，第一台卷烟机在美国问世，卷烟慢慢从手工卷制的作坊模式向标准化、规模化、均质化的现 代产业转变。1890年，凭借机器生产已占据市场优势地位的杜克，联合其它四个主要生产商组建美国烟草公司，一度占据 美国烟草销售的90%，并计划拓展欧洲市场。1901年，英国13家烟草公司为了抵御美国烟草公司的进攻，联合成立了帝国 烟草公司。1902年，杜克公司与帝国烟草公司握手言和，双方成立英美烟草公司。此时，市面流行的卷烟以烤烟为主。

电子烟成功商业化，电子科技为推动烟草行业第三轮发展的奇点。中国：雾化电子烟核心生产地，政策强监管。2003年， 中国药剂师韩力申请电子雾化烟专利，后成立如烟品牌成功商业化。2008年，如烟销售额高峰期达近十亿人民币，全球销 量超过30万支，但由于海外发展受挫叠加国内舆论压力，如烟开始亏损。2013年，连亏四年的如烟被帝国烟草以7500万美 元收购，包括电子烟专利，国内电子烟市场进入沉寂。2018年，由于海外电子烟企业高利润，电子烟产品成为风口，悦刻、 YOOZ等品牌争相成立。2019年，国家出台政策禁止网上销售电子雾化烟。此后，中国加速了新型烟草监管政策的推进， 发布《电子烟》国标，自2022年10月1日起实施。中国的电子烟以电子雾化烟为主。

2.主动变革与被动变革，推动烟草专卖制度革新

全球烟草制度早期以专卖制度为主，后在政府利益与国际压力的双向平衡中变革。由于烟草产业对经济、财政收入和居 民生活的重要性和特殊性，长期以来各国政府对烟草产业实行比较严格的管理控制措施，葡萄牙人于17世纪建立了世界上 最早的烟草专卖制度，到20世纪70年代末，全世界有近70个国家对烟草实行国家行政垄断，卷烟销量约占全球的65%左右。 20世纪80年代以来，受全球贸易自由化和民营化运动的推动，越来越多的国家在自我利益和国际压力的双向平衡中，转变 对烟草的垄断经营形式，引入市场化、民营化，如，欧盟为了实现区域经济一体化主动变革；苏联和东欧国家为了实现 彻底的自由市场经济体制主动变革；日本、韩国在美国贸易301条款的要求下被迫开放本国烟草市场。到了2003年，世界 上实行烟草专卖制度的国家减少到20多个。目前，世界上只有中国、朝鲜、古巴等少数国家还实行烟草专卖制度。

全球烟草制度可主要分为完全专卖制、部分专卖制、管制竞争制、自由竞争制。1）完全专卖制：国家设立专门的法律和 行政机构具体负责对烟草的专卖管理,从烟叶的生产、收购到卷烟的生产、销售的整个流程都掌握在政企合一的专卖管理 机构手中。典型国家为中国、古巴、朝鲜等。2）部分专卖制：国家仅对烟草生产经营的部分环节,主要是销售环节实行专 卖管理,比如对烟草的销售实施许可证制度、规定卷烟消费者的年龄、限制卷烟广告、促销等等。典型国家为日本、韩国、 英国等。3）管制竞争制：取消了专卖制度,对烟草生产、销售的主体没有设立资格要求,也无须许可证;但政府对烟草产业 仍然设定了许多严格的限制。典型国家为美国等。4）自由竞争制：对烟草的生产经营不做任何限制。典型国家为刚果、 伊拉克、多米尼加等。

3.日本：实行部分专卖制，税收为从量+从价税

1985年前，日本对烟草行业实行完全专卖制度。自1898年日本颁布《烟草专卖法》以来，日本对烟草行业实行专卖制度， 具体而言就是在烟草行业实行政企合一的公社制度和国家控制干预制度，从烟草种植、生产到销售、进口等均实施专营 制度，且零售实行统一定价和进货渠道管控。与中国的烟草专卖制度不同的是，日本取消了烟草分销体系，改由厂家直 配。20世纪80年代，受到欧美要求开放卷烟市场的政治压力，加上世界石油危机的直接影响，日本政府不得不实施国有企 业民营化改革。1985年，日本废除了烟草专卖制，同年日本专卖公社被改组为政府全额出资的特殊公司，即日本烟草产业 株式会社(简称“JT”)。

 1985年后，日本对烟草行业实行部分专卖制度。1984年8月，日本国会通过了烟草改革方案，并决定从1985年4月1日起正 式实施。这次改革的主要内容包括：1）颁布新法；2）更名改制；3）放开进口；4）改革税制；5）政企分开；6）合同收 购。日本烟草产业株式会社对国内烟叶收购和卷烟生产实行独家垄断，即烟叶只能由会社收购，烟草制品只能由会社生 产，批发烟草制品必须经过财务大臣批准登记，零售烟草制品必须取得财务大臣的许可，烟草制品零售价格必须经财务 大臣批准，烟草制品进出口实行自由化，但进口烟草制品必须向财务大臣注册登记。

卷烟的从量和从价税合计税负为61.7%，为税率最高的产品之一。日本制造的卷烟需缴纳四种税：国家烟草税、地方烟草 税（都道府县烟草税、市町村烟草税）、烟草特别税、消费税。就香烟而言，烟草税以 1,000 支为单位征收，每1000支卷 烟需缴纳国家烟草税6802日元、地方烟草税7622日元、特别烟草税820日元，共计15244日元，为从量税，而消费税为从价 税。以一包标价580日元的20支香烟为例，国家烟草税136.04日元，占价格的23.5%，地方烟草税152.44日元，占26.3%，特 别烟草税16.4日元，占2.89%，消费税52.72日元，占9.1%，合计占61.7%，使得卷烟成为日本税率最高的产品之一。

烟草税为重要财政收入，国家与地方的实际分配比例约4:6。国家烟草税是国家五税之一（其他四税是所得税、法人税、 消费税、酒税），其中25%的比例转入“分配税和转让税分配专用账户” ，最终成为地方分配税。 地方烟草税（都道府 县烟草税、市町村烟草税）立即成为地方收入。另一方面，烟草特别税虽然是国税，但其收入并非一般账户，而是成为 国债巩固基金特别账户的收入，并作为JNR定期债务长期赎回的资金来源。因此，虽然国家税（国家烟草税、烟草特别税） 和地方税（都道府县烟草税、市烟草税）的比例为5:5，但最终的分配结果约为4:6，若除去国债的赎回，国家政策性支出 只能占总额的约30%。烟草税为重要财政收入，2022年国家税收总额（约763,377亿日元）中，国家烟草税和特别烟草税约 占1.4%；2022年地方税收总额（约440,522亿日元）中，地方烟草税约占2.4%。

4.美国：实行管制竞争制，税收为从量+从价税

美国实行管制竞争体制，烟草企业在政府监管下自由参与市场竞争。美国烟草管理体制过去很长时期内一直是以促进市 场自由竞争为导向的，近年来，美国政府对烟草行业的管制越来越多，逐步形成了既有政府严格管制又有市场自由竞争 的管制竞争体制。这一体制的主要特征是：1）政府有关部门按照各自分工，依法对烟草行业实行严格管制。 2）政府不 参股烟草企业，也不直接参与烟草生产经营，烟草企业在严格遵守相关法律法规和管制条例前提下，可自行决定烟草制 品生产数量和销售价格，自由参与市场竞争。

各州香烟税制度不一，全国平均税负为38%。香烟在美国的联邦、州甚至地方层面都要征税，包括联邦消费税、州消费税、 地方消费税和销售税等，由分销商在州分销香烟时缴纳。截至2024年7月1日，美国香烟的加权平均价格大约为9.18美元/包， 联邦香烟消费税为1.01美元/包，各州平均香烟消费税为1.96美元/包，各州平均香烟销售税为5.3%，即0.47美元/包，合计 香烟税为3.46美元/包，税负为37.65%。另外，有10个州允许地方政府在州税的基础上还征收额外的消费税，包括阿拉巴 马州、阿拉斯加州、科罗拉多州、伊利诺伊州、密苏里州、纽约州、俄亥俄州、宾夕法尼亚州、田纳西州和弗吉尼亚州。 纽约州为美国烟草税收最高的州，其香烟平均价格为14.09美元/包，联邦香烟消费税为1.01美元/包，州香烟消费税为5.35 美元/包，州香烟销售税为4.00%，合计香烟税为6.92美元/包，税负为49%。

烟草税对财政贡献有限，国家与地方的分配比例约3:7。2023 年，美国联邦消费税收入总额为 760 亿美元，占国内生产总 值的 0.3%，占联邦政府税收收入的 2%（个人所得税/工资税占比分别为49%/36%），其中烟草消费税收入为103亿美元， 占消费税的比例为13.55%，美国消费税主要来源于地面交通和机场航线，占比分别为36%/27%。2023年，纽约州共征税10 86 亿美元，州销售和补偿使用+消费税+用户税为195亿美元，其中，烟草税收为8.60亿美元，占纽约州税收收入的0.79%。 美国税制中，州政府负责大部分税收的征收和管理，而联邦政府主要负责一些特定的税收项目，如个人所得税和企业所 得税等。美国全国香烟税中，联邦与各州的分配比例为29%：71%。纽约为美国烟草税收最高的州，联邦与纽约州的分配 比例为15%：85%。

5.俄罗斯：实行自由竞争制，税收为从量+从价税

俄罗斯实行自由竞争制但监管趋严，烟草公司自由度仍较高。俄罗斯在前苏联时代曾经实行烟草专卖体制，但在苏联解 体后，俄罗斯在推进向市场经济转轨和实行私有化改革进程中取消了烟草专卖体制，烟草市场全面开放，允许包括国外 资本在内的各种资本在获得必要许可后自由进入国内市场。目前，俄罗斯管理烟草行业的主要政府部门及其职责有：农 业部负责烟叶和烟草制品的技术、质量监管，财政部负责烟草制品生产、流通和税收监管。在实践中，俄罗斯政府对烟 草企业（目前基本都是跨国烟草公司）生产经营行为干预很少，烟草制品生产数量、品种、牌号、价格等均由企业自主 决定，这与政府对其他消费品行业的管理大致相同。2023年9月1日起，俄罗斯烟草制品市场引入国家监管，政府将确定产 品的最低价格，并强制制造商和供应商获得许可证。