银行IT行业现状及竞争格局如何？

银行 IT 投入仍在增加，但行业竞争加剧。

1.信创成为支撑银行 IT持续投入的动力

银行业整体 IT 开支持续增长，整体投资规模连创新高。2022 年，中国 银行业在金融科技投入上继续保持稳健增长的态势，整体 IT 投资规模达 到 2556.79 亿元，比 2021 年度增长了 10.25%，增长幅度虽然有所放缓， 但是仍然保持了两位数增长；六大行的科技投入总额为 1165.49 亿元， 连续两年金融科技投入超千亿，比 2021 年度增长了 8.42%。六大行金融 科技投入占营业收入的比例从 2021 年度的 2.92%上升至 2022 年度的 3.16%。在全国性股份制银行领域，多家股份制银行将发展金融科技提升 到战略引领层面，数字化的运营模式日益完善，在金融科技投入持续增 加。

银行 IT目前主要投入是信创。近年来，随着内外部环境发展变化，银行 IT 系统建设面临新的挑战和发展要求，迫切需要提升核心技术自主掌控 能力。党中央、国务院高度重视关键信息基础设施安全保护工作。2021 年 8 月，国务院公布了《关键信息基础设施安全保护条例》，自 2021 年 9 月 1 日起施行。关键信息基础设施是经济社会运行的神经中枢，建立专门保护制度，明确各方责任，提出保障促进措施，有利于进一步健全 关键信息基础设施安全保护法律制度体系。依照行业认定规则，国家汇 总并动态调整关键信息基础设施认定结果，确保重要网络设施、信息系 统纳入保护范围，而金融行业则是重中之重。 由“边缘”到“核心”，银行信创正驶向纵深通道。当前，银行在分布 式核心系统领域已经取得了一系列积极的成果，目前已经由边缘业务， 进入到核心业务系统更换的加速期。随着数字化转型的加速，未来三到 五年，银行核心业务系统的分布式转型与升级换代速度将继续加快，核 心业务系统解决方案市场将会继续保持稳健的增长态势，核心业务系统 将向云原生、智能化方向发展。从市场竞争看，竞争的焦点不仅仅在技 术上，更将集中在整体服务能力的提升上。2021 年核心业务系统市场的 规模为 63.42 亿元，预计到 2026 年时该市场规模将达到 128.32 亿元， 2022 年到 2026 年的年均复合增长率 14.8%。

分布式及中台化架构转型与信创相辅相成，是银行 IT 另一增长动力。 近年来，在加快数字化转型的背景下，中台建设正在得到越来越多银行 的重视。目前，银行与技术相关的中台比较成熟，而与业务相关的中台， 尤其是垂直领域不同客群的中台，整体上还处于发展的初级阶段。其中， 与营销和风控相关的中台是银行正在考虑的下一步建设的重点。预计未 来三到五年，中台建设将发展成为银行 IT 建设的一大重点，由此将与金 融信创相辅相成，成为银行 IT 行业不断成长的另一支撑支撑。 金融信创+IT架构转型，银行 IT解决方案市场将持续增长。在金融信创 与IT 架构转型的叠加驱动下，相关的IT 解决方案将得到进一步的升级， 从而催生出银行 IT 解决方案市场持续增长的旺势。2022 年度，中国银 行业 IT 解决方案市场的整体规模达到 596.6 亿元，比 2021 年度增涨 24.4%。预计到 2026 年时，中国银行业 IT 解决方案市场规模将达到 1390.11 亿元，2026 2022 到 年的年均复合增长率为23.55% 。

2.行业竞争加剧，盈利能力整体下滑

银行 IT行业竞争格局仍然呈现“大分散，小集中”的特点。当前，银行 IT 解决方案市场竞争格局整体而言较为分散。在 2022 年度中国银行业 IT 解决方案市场上，排名前五大厂商的收入总额占整体银行业 IT 解决 方案市场的比例为 25.28%，排名前十大厂商的收入总额占整体银行 IT 解决方案市场的比例为 37.65%。而具体到各细分领域子市场内，相比整 体格局则有一定程度的集中。以 2022 年银行 IT 解决方案市场中规模最 大的 4 个细分子市场为例，商业智能、核心业务系统、信贷管理和中间 业务四个子市场排名前五大厂商收入总额占市场总额的比例均值为 44.59%，排名前十大厂商收入总额占市场总额的比例均值为 57.4%。

银行 IT 产品标准化程度低，现有竞争格局短期内不会发生重大变化。 银行 IT 行业竞争格局较为分散主要是由下游银行客户的强势地位所导 致。银行多年的习惯以及强势的地位导致软件服务商很难有绝对话语权， 为了满足客户的差异化需求，导致银行 IT 产品在不同银行客户间复制的 边际成本较高，人员利用效率相对较低，使得银行 IT 企业在人员规模有 限的情况下难以大规模拓展市占率。在银行持续保持强势地位的形势下， 现有较为分散的竞争格局短期内不会发生重大变化。 2021 年以来，银行 IT 企业盈利能力出现整体下滑。从 2020 年到 2022 年，行业平均毛利率水平从 36.07%降至 17.99%，2023 年 H1 出现一定 的回升，达到 26.46%，但仍未恢复至 2020 年以前的水平。

行业竞争加剧，客单价格下滑是毛利率下滑的主要原因。短期内，银行 持续保持强势地位，行业产品标准化程度难以提高，竞争格局将继续保 持分散。由于银行 IT 市场参与企业众多，竞争日趋激烈，通过压低客单 价格抢占市场机会成为了行业内许多公司的选择，而这也导致行业整体 毛利率被压低，是造成近三年行业盈利能力下滑的主要原因之一。