中航科工发展战略是什么？

航空高科技产业集团，产融结合助力航空产业发展。

1.航空工业资本市场旗舰公司，目标世界一流航空高科技产业集团

港股稀有航空高科技企业，探索国企改革新模式。根据航空工业集团官网描述，中 航科工是航空工业在香港资本市场战略“硬科技”公司的典型代表。公司自2003年 上市以来始终肩负着国有企业体制机制改革试点、创新创效高质量发展的历史使命。 上市伊始，世界航空巨头空客公司作为战略投资者认购了中航科工5%的股份，这是 中国航空工业上市公司首次获得国际先进同行的投资，也是航空工业开辟国际化发 展道路的一次革新性尝试，为中国航空工业与国际先进同行合作提供了广阔的空间 和平台，提升了航空工业国际化发展速度。上市二十年以来，中航科工坚持立足航 空主业，以打造央企产业投资公司为目标，不断完善现代企业制度，通过境内外上 市平台聚集社会平台，着力推进产业布局优化和结构调整，努力探索现代航空产业 投资公司的架构，促进航空产业融合发展。其探索航空工业市场化改革的实践，对 航空制造企业市场经济模式下体制与机制创新、深化大型国有企业改革具有重大意 义和深远影响。

可持续战略硬科技，多次被纳入指数引导资本激活价值。作为保障国家安全的命脉 产业，军工科技与制造需要尖端科技的支撑，硬科技属性和产业发展的可持续性较 强。中航科工兼具“硬科技”与“可持续”的稀缺属性，凭借自身技术优势和新型 体制优势在创新发展和可持续硬科技核心领域发挥引领作用。作为航空工业集团在 香港上市唯一具有从航空整机到航空配套完整产业链的航空高科技产业集团，近年 来公司多次入选科技指数，积极开展投资者关系活动。2022年11月，中金公司、国 新投资和中航科工联合举办“走进中航科工，走进战略硬科技”主题交流活动，增 进航空航天行业与金融行业之间的交流，促进资本市场支持服务航空航天产业链发 展和战略硬科技创新转化。中金公司、国新投资等金融机构围绕支持实体经济发展、 助力国家科技自立自强战略目标，开创性地使用定制化指数等金融工具，积极引导 资本市场支持战略硬科技企业发展。

中航科工具备航空高科技产业集团的基础和规模化产业链，重点通过产业培育、产 业发展、资本运营，发挥投融资功能持续支持航空主业，并不断加强对航空全产业 链的战略投资及资本运用，同时赋能更多优质企业深度融入航空工业生态圈并带来 价值提升，发展实现产业与资本的良性循环，逐步按照高质量发展的要求和航空工 业“十四五”战略规划的部署，成为行业旗舰型龙头上市公司。面对国家安全和全 球供应链重构的紧迫形势和全新要求，未来中航科工仍需加大改革力度，加快重组 和供应链投资整合，抓住在香港资本市场的稀缺优势和先发优势，利用好央企产业 投资公司的国有资本属性，走军民两用技术双向转化之路，致力打造现代航空高科 技新型产业集团，引领航空科技产业融合发展，在建立新型举国体制的过程中扮演 更加重要的先锋作用。

2.聚焦航空工业集团发展战略，近期资产证券化和专业化整合加速

1.中直股份收购哈飞昌飞：理顺直升机业务产权关系，实现直升机 A 股完整上市 2023年1月10日，中直股份发布发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易预案。 公告显示，中直股份拟向中航科工发行股份购买其持有的昌飞集团92.43%股权、哈 飞集团80.79%股权，拟向航空工业集团发行股份购买其持有的昌飞集团7.57%股权、 哈飞集团19.21%股权，并拟向中航科工、机载公司在内的不超过35名符合条件的特定投资者发行股票募集配套资金，其中，中航科工拟认购的募集配套资金金额为2 亿元，机载公司拟认购1亿元。本次募集配套资金拟用于支付本次交易相关费用、补 充上市公司和标的公司流动资金或偿还债务、标的公司相关项目建设等。交易完成 后，中直股份将持有昌飞集团100%股权、哈飞集团100%股权，昌飞集团、哈飞集 团将成为公司全资子公司。此次股权调整有助于中航科工进一步理顺旗下直升机业 务的产权关系，通过推动股权集中实现直升机产业深度聚焦。中航科工将以AC系列 直升机为核心，以天津民用直升机产业基地建设为契机，把握新机遇，大力推动航 空应急救援装备产业化发展。

2.中航电子吸并中航机电：专业化整合强化核心能力，打造航空机载系统级供应商 根据中航电子和中航机电2022年12月31日发布的《中航电子换股吸收合并中航机电 并募集配套资金暨关联交易报告书》，为重组形成航空工业重要的机载系统上市平 台，加快机载系统业务的发展，中航电子将以发行A股方式换股吸收合并中航机电， 中航电子为吸收合并方，中航机电为被吸收合并方，即中航电子向中航机电的换股 股东发行A股股票，交换该等股东所持有的中航机电股票。同时，本次换股吸收合并 完成后，机载公司将其原持有中航电子的股份以及原持有中航机电的股份按照换股 比例换成的中航电子股份对应的表决权委托给中航科工。另外，中航电子拟采用询 价的方式向包括中航科工、航空投资、中航沈飞、航空工业成飞在内的不超过35名 特定投资者非公开发行A股股票募集配套资金不超过50亿元。本次换股吸收合并完 成后，中航机电将终止上市并注销法人资格，中航电子因本次换股吸收合并所发行 的A股股票将申请在上交所主板上市流通。