上市银行业绩有什么表现？

我将从盈利能力、资产、负债及资本情况等方面介绍2023年上半年 上市银行业绩情况。

1.盈利能力分析

拨备前利润同比下降，净利润稳中有升

2023年上半年，境内银行归属于母公司股东的净 利润合计为9,171亿元，同比增加221亿元，增幅 为2.47%，较上年同期7.17%的增幅下降4.70个百 分点。其中，平安银行和中信银行增速最高，分别 为14.94%和10.89%；兴业银行和浦发银行增速最 低，分别为同比负增长4.92%和23.32%。境内银行 归属于母公司股东的净利润虽有所增加，但受息差 持续收窄、手续费及佣金净收入增长乏力及资本市 场波动的影响，增速继续放缓。 境外银行归属于母公司股东的净利润合计为5,293 亿元，同比增加1,996亿元，增幅为60.54%，由上 年同期下降33.61%转为本期大幅增长，业绩明显恢 复。其中以原币计量，摩根大通、美国银行、富国 银行、三菱日联增速均由负转正，花旗银行降幅收 窄，汇丰银行增速大幅增加。境外银行利润增长主 要由市场利率高位经济环境下息差扩大，利息净收 入增长强劲带动。

2023年上半年，境内银行拨备前利润总体呈下降 趋势，拨备前利润合计为17,178亿元，同比减少 403亿元，降幅为2.29%，较上年同期由上升转为 下降。其中，中国银行和交通银行仍保持正增长， 分别增长5.68%和4.15%。境内银行资产质量相对 稳健的情况下，拨备增提金额同比下降，推动净利 润保持总体平稳。 境外银行拨备前利润合计为7,862亿元，同比增加 3,260亿元，大幅增加70.85%，与上年同期相比由 下降转为上升。其中按原币计，美国银行拨备前利 润较上年同期增长25.16个百分点，同比多增13.53 个百分点；其他境外银行拨备前利润增速均由负回 正。由于上半年计提的减值损失增加，归属于母 公司股东净利润的增速低于其同期拨备前利润的 增速。

各项收益率指标略有下降，盈利能力总体保持稳定

2023年上半年，境内银行总资产收益率（“ROA”） 和净资产收益率（“ROE”）均呈小幅下降趋势。 ROA平均值为0.85%，较上年同期平均值减少0.05 个百分点；ROE平均值为11.66%，较上年同期平 均值减少0.83个百分点。收益率下降主要是因为息 差收窄、手续费及佣金净收入增长乏力，盈利增 速减缓。其中，招商银行ROA和ROE最高，分别为 1.45%和17.55%。 境外银行ROA平均值为1.07%，较上年同期平均值 增加0.31个百分点；ROE平均值为12.63%，较上年 同期平均值增加4.32个百分点。收益率上升主要是 受加息影响。

2023年上半年，境内银行风险加权资产收益率（“RORWA”）和风险调整资本回报率（“RAROC”） 均呈小幅下降趋势。RORWA平均值为1.35%，较上年同期平均值减少0.07个百分点。RAROC平均值为 8.53%，较上年同期平均值减少0.52个百分点。主要是因为较风险加权资产和资本净额变动而言，净利润 增速相对放缓。

收下降压力增加，收入结构保持整体稳定

受境内宏观经济复苏放缓、净息差持续收窄影响， 境内银行普遍面临着较大的营收增长压力。2023年 上半年，六家国有银行营业收入合计18,468亿元， 同比增加257亿元，整体增幅为1.41%。其中，中国 银行的同比增幅为8.88%，为六家国有银行中最 高，主要受外币资产收益增加较多影响；六家股份 制银行营业收入较上年同期均出现不同程度的下 降，营业收入合计6,520亿元，同比减少204亿元， 整体降幅为3.04%。 境外银行营业收入合计18,643亿元，同比增加 4,165亿元，增幅达到28.77%，主要受欧美主要经 济体加息影响。按原币计，汇丰银行和摩根大通 营业收入的同比增幅较高，均超过了25%，分别为 50.24%和29.67%。

从营业收入的内部结构来看，相较于境外银行， 境内银行的利息净收入占营业收入的比例更 高。2023年上半年，境内银行的利息净收入占营 业收入的平均比例为71%，较上年同期下降1个百 分点；境外银行利息净收入占营业收入的平均比例 为56%，较上年同期上升2个百分点。 境内银行手续费及佣金净收入占营业收入的平均比 例为17%，较上年同期下降1个百分点。其中，招 商银行占比最高为26%。境外银行手续费及佣金净 收入占营业收入的平均比例为21%，较上年同期下 降6个百分点。其中，美国银行占比最高为31%。

2.资产情况分析

资产规模持续增长，资产结构保持平稳

2023年6月末，六家国有银行资产总额合计179.98 万亿元，较上年末增加15.89万亿元，平均增幅为 9.68%，较上年同期平均增幅9.25%上升了0.43个 百分点。其中，农业银行资产总额增速为12.11%， 位列六家国有银行增速首位；工商银行、农业银 行、中国银行、邮储银行增速均高于上年同期。 六家股份制银行资产总额合计50.65万亿元，较上 年末增加2.37万亿元，平均增幅为4.91%，较上年 同期平均增幅4.47%上升0.44个百分点。其中， 光大银行资产总额增速为7.26%，位列六家股份制 银行增速首位；招商银行、兴业银行、中信银行、 光大银行增速均高于上年同期。

六家境外银行资产总额合计119.79万亿元，较上年 末增加10.53万亿元，平均增幅为9.64%，较上年同 期平均增幅3.89%上升了5.75个百分点。其中，按 原币计，摩根大通资产总额增速为5.52%，位列六 家境外银行增速首位；摩根大通、美国银行、富国 银行、汇丰银行增速均高于上年同期。 从整体来看，六家国有银行资产总额增幅明显高于 六家股份制银行和六家境外银行。

从总资产的构成来看，2023年6月末，六大国有银 行与六大股份制银行之间差异并不显著。十二家境 内银行发放贷款平均占比为56.30%，较上年末减 少0.30个百分点；金融投资平均占比为28.12%， 较上年末减少0.66个百分点；同业资产平均占比为 6.19%，较上年末增加0.83个百分点。发放贷款仍 占据商业银行资产结构的主要地位；为积极支持实 体经济发展，六家国有银行贷款投放力度与上年基 本持平。 六家境外银行发放贷款平均占比为35.17%，较 上年末减少0.15个百分点；金融投资平均占比为 32.98%，较上年末增加0.72个百分点；同业资产 平均占比为8.24%，较上年末减少0.38个百分点。 贷款占比普遍低于十二家境内银行，六家境外银行 各类资产配置占比各有侧重。

贷款规模稳健增长，对公贷款投放力度加大

2023年上半年，中国人民银行始终坚定地执行稳 健的货币政策，运用多种货币政策工具，确保流动 性保持在适度充裕状态，信贷资产实现持续增长， 境内银行发放贷款的增量达新高，但增幅较上年同 期有所回落。 具体来看，2023年6月末境内银行发放贷款及垫款 账面价值合计130.21万亿元，较上年末增加9.66万 亿元，增幅8.02%，但贷款平均投放增速同比下降 0.35个百分点。其中，农业银行、中国银行和建设 银行增速最高，分别为10.19%、9.84%和9.11%。 境外银行发放贷款及垫款账面价值合计41.30万 亿元，较上年末增加3.67万亿元，平均增幅9.76%。 疫情过后，随着经济逐渐开放，境外银行加大了 信贷投放力度。除美国银行、富国银行和三菱日 联外，其余三家境外银行贷款总额增幅较上年同 期均呈上升趋势。其中，摩根大通增速最高，为 14.53%。

2023上半年，境内银行进一步加强了对公贷款投 放力度，尤其是企业中长期贷款。境内银行对公贷 款、对私贷款和票据贴现期末余额平均占比分别 为57.22%、38.49%和4.29%，较上年末分别上升 2.96个百分点、下降1.85个百分点和下降1.11个 百分点。其中交通银行对公贷款占比最高，为65.87%； 平安银行零售贷款占比最高，为60.07%，邮储银行 次之，为55.08%；中信银行票据贴现业务占比最 高，为7.96%。

从零售贷款结构来看，2023年6月末境内银行个人 住房贷款平均占比为63.65%，较上年末下降2.27 个百分点。受到房地产市场需求疲软的影响，境内 银行个人住房贷款余额增速继续回落，但仍是各家 银行最主要的零售贷款业务。其中六家国有大行 个人住房贷款平均占比为68.33%，较上年末下降 2.37个百分点；六家股份制银行个人住房贷款平均 占比为44.50%，较上年末下降0.30个百分点。 2023年上半年境内银行继续发挥结构性政策工具 的作用，通过适时适度地增加再贷款和再贴现额 度，积极加强对小微企业、个体工商户和农户的金 融支持，个人经营性贷款规模持续增加，平均占比 为14.19%，较上年末上升2.03个百分点。 2023年上半年，居民消费能力下滑及需求不足导致 信用卡透支额下降，期末余额平均占比为13.12%， 较上年末下降0.43个百分点。

2023年上半年，境内银行积极开发消费贷款投放 领域，降低消费贷款利率，以促进消费市场发展， 消费贷款期末余额较上年末有所上升。除交通银行 和中国银行外，其余四家国有大行消费贷款余额平 均占比为4.33%，其中邮储银行余额占比最高，为 10.90%。除兴业银行外，其余五家股份制银行消费 贷款余额平均占比为13.21%，其中占比最高的三家 银行依次为平安银行、光大银行和中信银行，分别 为22.74%、13.03%和12.54%。

3.负债情况分析

负债规模持续上升，客户存款稳健增长

2023年6月末，境内银行负债总额合计212.57万亿元，较上年末增加17.74万亿元，平均增幅为7.28%， 高于上年同期平均增幅0.33个百分点。其中农业银行增速最快，为12.99%，其次为建设银行和工商银 行，增幅分别为11.27%和11.02%。境外银行负债总额合计110.64万亿元，较上年末增加6.08万亿元， 平均增幅为5.35%。按原币计，摩根大通增速最快，增幅5.40%。

2023年6月末，境内银行客户存款余额合计165.10万 亿元，较上年末增加14.53万亿元，平均增幅为 7.81%。从整体来看，客户储蓄意愿依然较高。其 中，农业银行客户存款增幅最高，为12.38%；工 商银行、建设银行、中国银行增速均超过10%。四 大国有银行客户存款增幅明显高于其他境内银行， 具有较强的吸储能力。 境外银行客户存款余额合计72.26万亿元，较上年 末增加2.06万亿元，平均增幅为2.63%。摩根大通 存款增长主要由于其上半年收购第一共和银行；汇 丰银行的存款增长主要由于将持有待售处置组的负 债会计重分类至客户存款。除了摩根大通和汇丰银 行，境外银行原币计量的客户存款下降，主要是持 续加息下金融资产收益率上升、硅谷银行等银行风 险事件引发的储户避险情绪和季节性等因素影响。

存款活化不足，定期化趋势明显

2023年6月末，境内银行平均定期存款占比为56%， 占比较上年末继续上升，存款定期化趋势明显。除 招商银行外，其他银行定期存款占比均高于活期存 款占比，招商银行虽活期存款多于定期存款，其定 期存款占比也在不断上升，由2022年末的37%上 升至2023年6月末的41%。2023年以来，境内银行 基于存款自律定价机制，根据市场利率情况下调存 款利率，有助于降低存款成本。寻求存款业务量价 双优是境内银行改善盈利能力的重要抓手。

从剩余期限来看，剩余期限为即期偿还的存款平均占比为44.10%，较上年末减少2.51个百分点；剩余 期限为1年以内、1年至5年、5年以上的存款平均占比均较上年末小幅上升，反映了存款的长期化趋势。

整体来看，境内银行公司客户存款和个人客户存款 占比分别为50%和47%，较为均衡。其中，邮储银 行个人客户存款占比在境内银行中最高，达89%， 主要由于其代理网点众多，不断发展零售金融业务 所致。在四大国有银行中，农业银行和建设银行个 人客户存款占比高于公司客户存款占比，工商银行 和中国银行个人客户存款占比略低于公司客户存款 占比。其他银行公司客户存款占比均显著高于个人 客户存款占比，但个人客户存款占比均较上年末有 所提升或保持在上年末水平。

 

债务工具规模总体上升，负债积极主动管理力度加强

2023年6月末，境内银行应付债券及发行存款证余额 合计14.12万亿元，较上年末增加0.51万亿元，平均 增幅为19.41%，远高于上年同期的平均增幅6.04%。 整体来看，主要是工商银行、建设银行、农业银行 和邮储银行上半年发行同业存单、二级资本债及存 款证导致。利率低位环境下，基于负债流动性和久 期考虑，上半年境内银行同业存单发行量较上年 末明显增加。具体来看，邮储银行主动负债增幅达 192.67%，工商银行、招商银行、平安银行增幅超过 上年同期，增幅分别为19.60%、18.76%、1.27%； 建设银行、农业银行、交通银行和光大银行增幅 相比上年同期放缓，增速分别为9.23%、7.04%、 1.08%、4.43%；中国银行、兴业银行、浦发银 行、中信银行在规模上呈现下降趋势，下降幅度分 别为11.76%、5.02%、4.35%、0.02%。

境外银行应付债券及发行存款证余额10.03万亿 元，较上年末增加1.21万亿元，平均增幅13.74%， 高于上年同期的平均增幅5.19%。按原币计，除花 旗银行以外，各家境外银行主动负债均较上年末有 不同程度的增加；其中按原币计，摩根大通增幅为 19.18%，主要是由于其收购第一共和银行发行的债 务工具和因收购并入的联邦住房贷款银行借款。

4.资本情况分析

资本充足水平维持高位，风险抵御能力充足

2023年6月末，境内银行核心一级资本充足率、一 级资本充足率和资本充足率平均值分别为10.44%、 12.17%和15.17%，较上年末分别下降0.30个百分 点、0.40个百分点和0.35个百分点。同期境外银行 核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足 率平均值分别为12.70%、14.45%和16.26%，较上 年末分别上升0.49个百分点、0.46个百分点和0.46 个百分点。 核心一级资本充足率方面，境内银行除邮储银行、 中信银行、光大银行、平安银行外，较上年末有 不同程度的下降，主要是因为受分红派息影响，核 心一级资本增速放缓，小于风险加权资产增速。具 体来看，邮储银行和光大银行核心一级资本充足率 较上年末分别增长了0.06和0.32个百分点，主要是 两家银行上半年分红派息以及风险资产扩张同时， 邮储银行非公开发行普通股，光大银行可转债债转 股，补充了核心一级资本；中信银行和平安银行风 险资产增速放缓，小于核心一级资本增速，核心一 级资本充足率较上年末实现小幅增长。 境外银行中，富国银行核心一级资本充足率与上年 末持平，其他银行均有所上升，主要是因为2023年 上半年留存收益增长，带动核心一级资本上升。

一级资本充足率方面，中信银行、光大银行、平安银行较上年末有所上升，增幅分别为0.05个百分点、0.24个 百分点和0.28个百分点，其他银行略有下降。境外银行中，富国银行一级资本充足率小幅下降， 其他银行留存收益增加推动一级资本充足率呈不同程度的增加。

资本充足率方面，邮储银行、中信银行、光大银行和平安银行资本充足率小幅上升，其他银行略有下降。 境外银行除富国银行资本充足率略微下降外，其他银行呈上升趋势。

风险加权资产总体上升，境内银行多渠道补充资本

2023年上半年，受国内经济恢复向好以及对结构 性货币政策工具的支持等因素的影响，商业银行的 信贷投放规模保持了较高增速，风险加权资产金 额随之上升。2023年6月末，境内银行风险加权资 产总额为137.60万亿元，较上年末增加10.02万亿 元，增幅为7.85%，略低于同期8.60%总资产增速。

具体来看，除招商银行和平安银行外，其余境内银行风险加权资产的构成中，信用风险加权资产的占比 都超过了90%，平均占比为92.81%，较上年末平均占比92.33%增加0.48个百分点。其中中国银行的信用 风险加权资产占比最高，为93.95%；招商银行信用风险加权资产占比最低，为88.42%。

为应对来自国内外资本监管的压力和持续满足自身的发展需要，2023年上半年，境内银行通过多种渠道 补充资本。其中，有六家银行通过发行二级资本债补充了二级资本，合计规模达2,400亿元；中国银行通 过发行300亿元永续债补充了其他一级资本；邮储银行通过定向增发普通股融资450亿元，补充了核心一 级资本；光大银行完成169亿元可转债债转股，补充了核心一级资本。