啤酒行业发展历程及竞争格局如何？

高端化步入深水区，结构升级仍有空间。

1、高端化成共识，结构升级仍有空间

啤酒行业结束扩容期，进入高端化新阶段。从产量和企业战略角度复盘，啤酒行 业的发展可以分为三个阶段：2013 年之前，行业处于持续扩容期，啤酒产量在人口 红利等影响下持续增长，各龙头公司跑马圈地，基本形成了行业前五的竞争格局； 2013-2016 年，行业产量达到 5000 万千升后见顶，并购导致的低效率等问题开始暴 露，龙头公司历史包袱沉重，行业开启激烈的存量竞争，部分小厂退出；2017 年至 今，龙头公司在成本压力下开始提价，同时啤酒消费总量在人口老龄化等因素的作用 下见顶，人均消费量趋于饱和，因此，龙头公司达成高端化共识，从追求规模转向追 求质量和利润，行业进入结构升级阶段。

龙头纷纷提出高端化战略，高端化逻辑坚定。在行业产量见顶第三年后，2016 年重庆啤酒在行业内率先提出了高端化战略“扬帆 22 计划”，2017 年华润啤酒和青 岛啤酒紧随其后，分别提出“3+3+3”战略、开启“1+1”品牌战略。至此，高端化 成为啤酒行业共识，龙头公司纷纷转向高端化竞争，开启产品和渠道高端化，提升品 牌形象的同时加速提效减亏，追求高质量发展。

龙头纷纷提出高端化战略，高端化逻辑坚定。在行业产量见顶第三年后，2016 年重庆啤酒在行业内率先提出了高端化战略“扬帆 22 计划”，2017 年华润啤酒和青 岛啤酒紧随其后，分别提出“3+3+3”战略、开启“1+1”品牌战略。至此，高端化 成为啤酒行业共识，龙头公司纷纷转向高端化竞争，开启产品和渠道高端化，提升品 牌形象的同时加速提效减亏，追求高质量发展。

2、五强格局稳定，基地诸侯为王

当前五强格局稳定，各龙头占据不同优势区域。中国啤酒行业经过多年的并购整 合，形成了华润啤酒、青岛啤酒、百威、燕京啤酒、重啤（嘉士伯）五强格局，近年 来竞争格局变化较小，2022 上半年销售量 CR5 达到 77.1%。分品牌看，青啤优势市 场沿黄河分布；华润啤酒优势市场为西部和东北地区；百威优势市场在南部；重啤与 嘉士伯重组后，在重庆、新疆、宁夏等地市占率占优；而燕京啤酒在北京、广西和内 蒙古市占率都超过 50%；仅少数省份仍存在较强势的区域性品牌，如西藏拉萨啤酒 和河南金星啤酒。

各啤酒企业在巩固自身基地市场基础上，着力推进全国高端化布局。华润啤酒在 全国优势区域相对最多，策略为在原有市场基础上进一步“抢和扩”；青岛啤酒本部 为山东，策略为从核心大基地市场山东向四周以“一纵两横一圈”拓展市场；重庆啤 酒与嘉士伯重组后首先瞄准西部竞争较少的区域，从重庆、四川、湖南拓展至新疆、 宁夏、云南，并进一步向全国进军。与青岛啤酒和重庆啤酒从核心大基地向外辐射扩 散的模式不同，燕京啤酒总体市占率较低，优势区域较分散，在华北、华南均有基地 市场，而中部地区市占率较低，且体量与资金不及华润和青啤，所以着力推进百强县 工程，在重点区域进行点状突破，同时通过大单品推进弱势和空白市场拓展。