风电新增装机量及海外发展现状如何？

国内风电海陆共振，欧洲海风开启新一轮周期。

1.风电并网逐步回暖，招标延续高景气

风电新增并网逐步回暖。根据国家能源局数据，2023年1-3月国内风电新增并网容量10.40GW，同比+31.65%；其中，3月 新增并网4.56GW，同比110.14%。从数据端来看，2023年以来风电新增并网容量逐步回暖，特别是2023年3月份改善较为 明显。随着二季度风电场开工的加速，预计2023年新增并网容量实现快速增长。风电招标仍延续高景气。据不完全统计，2023年1-4月，国内风电招标达到35.0GW（包含大唐5.5GW集采），同比持平； 其中，陆风招标31.8GW，同比+8.1%，海风招标3.2GW，同比-43.9%。2023年4月，风电招标6.4GW（全部为陆风，4月 没有海风招标），同比-57.6%，环比-3.4%。根据目前的招标情况，在2022年较高的基数基础上，预计2023年风电招标 实现小幅增长。

2.2023年风电新增装机将实现陆海共振

风电新增装机将实现高增。一般风电项目风机的交付期为一年左右，上一年的风机招标量基本决定了当年新增装机规模。 根据2022年风电近100GW的招标规模，预计2023年风电新增装机规模有望达到80GW以上，同比增加60%；其中陆上70GW 左右，同比增加57%，海上10GW左右，同比增加94%；海陆将同时实现高增。

3.沿海各地加码海风建设，海风开启中长期向上周期

沿海各省加码海风建设， “十四五” 海风将实现从1到10 的跨越。沿海11省市均提出了“十四五”期间各省的海上风电发 展计划，11省市“十四五”开工或规划的海风总规模已超110GW，其中计划并网规模已接近60GW。重要海风建设省份相继出台海风补贴政策。截至目前，广东、山东、浙江、上海四个海风重要建设省市出台了海上风电 补贴政策，为海上风电建设。

我国海上风电2023年将开启中长期向上周期。基于各省“十四五”海风规划并网规模和目前招标情况，我们预计2023- 2026年我国海风新增装机分别为10GW、17GW、21GW、25GW，2023-2026年均复合增速为48%。

4.欧洲海风新一轮周期即将开启

欧洲是海上风电的发展先驱，海风目前已经全面实现平价。全球海上风电已经发展了近30年，其中前20年主要在欧洲。根 据GWEC数据， 2021年，欧洲海上风电新增装机3.32GW，累计装机达到28GW。根据IRENA发布的2021年可再生能源成本 报告，2021年欧洲海上风电度电成本为0.065美元/kWh，折合约为0.4-0.45元/kWh；此外，欧洲计划在2024-2025年建成投运 的海风项目电价基本都在0.4元/kWh以下，已经全面实现平价。 欧洲海风即将开启新一轮高增周期。过去10年，欧洲海风发展较为平稳，每年新增装机基本在1-3GW之间。而随着对绿色 能源的重视和能源危机等原因，欧洲不断加大海上风电开发力度。根据GWEC的预测，2023-2031年欧洲海上风电新增装机 将达到138GW，CAGR为32%。

英、德、法、丹、荷将成为未来欧洲海风主战场。根据GWEC数据，英国、德国、法国、丹麦、荷兰等五国未来海上风电 新增装机占欧洲70%以上，是欧洲海风的主要战场。 欧洲不断上调海风装机目标。2022年5月，北欧四国（丹麦、德国、比利时、荷兰）在“北海海上风电峰会”承诺，到 2030年海风累计装机达到65GW，到2050年累计装机达到150GW。 2022年8月，欧洲8国（丹麦、瑞典、波兰、芬兰、爱沙 尼亚、拉脱维亚、立陶宛、德国）签署“马林堡宣言”表示8国将加强能源安全和海上风电合作，计划将波罗的海地区 2030年海风装机容量从目前的2.8GW增加至19.6GW，年均新增装机2.1GW。

七国集团上调海风装机目标。七国集团（G7）环境部长会议声明指出，到2030年，G7海上风电总装机将达到150GW，相 当于2021年7倍水平。根据GWEC数据，此前G7各国到2030年海上风电装机目标分别为英国50GW、美国30GW、德国 30GW、日本10GW、法国8.75GW、意大利0GW、加拿大0GW，共计128.75 GW。此次G7环境部长会议将海风总装机目标 上调了16.5%。 欧洲海风开始加速推进。2023年4月20日，TenneT公布了14个海上风电换流站（每座换流站容量为2GW ）签署情况，价值 约300亿欧元的合同，这14个输电系统预计在2031年前全部建成。此外， IJmuiden Ver和Nederwiek总共10GW海上风电场已 选定NKT和Prysmian为±525kV高压直流海缆的供应商。这些事件都表明欧洲海上风电正在加速推进，新一轮建设高峰期 即将到来。