ESG专题报告: 争议事件与股价和成交量显著相关.pdf

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  • 时间:2021/08/31
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ESG专题报告: 争议事件与股价和成交量显著相关。构建 ESG 评级体系的前提条件是有效可用的底层数据。一般来说有两种 ESG 数据来源:ESG 的信息披露数据和争议数据,前者奠定了 ESG 数据的基础,构成评级体系的核心指标,而后者对前者形成有效补充。然而,国内评级机构目前对争议数据的使用程度一般。那么我们是否有必要更加重视争议数据?本文以妙盈科技提供的 ESG 数据对这两类数据进行梳理考察,阐明评级体系纳入争议数据的重要性。最后,我们测试了 ESG 因子的选股能力,纳入争议数据的高频 ESG因子无论在正向选股还是提供负面清单方面都有非常高的参考价值。
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