北交所策略专题报告：《可再生能源发展“十五五”规划》发布，北证34家风、光、氢核心标的全梳理.pdf

研究背景与目的

本报告为开源证券北交所策略专题报告，发布于2026年7月26日，基于国家发展改革委、国家能源局联合印发的《可再生能源发展"十五五"规划》，系统梳理北交所内风能、光伏、氢能等可再生能源方向34家核心标的，为投资者提供产业链全景分析。

核心政策与目标

《可再生能源发展"十五五"规划》提出"十五五"时期我国可再生能源将进入扩量提质、可靠替代的新发展阶段，部署七方面重点任务。核心目标包括：2030年可再生能源消费总量达到18亿吨标准煤左右；可再生能源发电总装机达到35亿千瓦左右；风电和太阳能发电总装机达到28亿千瓦以上、装机占比超过50%；可再生能源非电利用总规模较2025年增长1.5倍；全国风电光伏平均置信出力达到8%。

标的全景梳理

北交所内光伏相关标的共11家，涵盖惠丰钻石、连城数控、龙辰科技、同享科技、酉立智能、海泰新能、艾能聚、坤博精工、科强股份、格利尔、欧普泰，产品覆盖金刚石微粉、单晶炉、薄膜电容器、互连条、光伏支架、单晶硅生长真空炉体等。风电相关标的共6家，包括吉林碳谷、万通液压、振宏股份、星辰科技、恒进感应、坤博精工，产品涉及碳纤维原丝、液压油缸、风电主轴、伺服电机、感应热处理设备等。氢能相关标的共17家，包括吉林碳谷、天力复合、硅烷科技、远航精密、利通科技、方盛股份、海泰新能、特瑞斯、世昌股份、新威凌、凯大催化、东方碳素、瑞星股份、齐鲁华信、瑞奇智造、中寰股份、宁新新材，覆盖制氢、储运、加注、燃料电池及核心材料全产业链。

重点标的业务进展

惠丰钻石已完成高导热专用金刚石材料制备技术研究项目；吉林碳谷年产15万吨碳纤维原丝项目陆续投产，预计2026年内完工，整体产能利用率85%以上；坤博精工切入碳化硅生长炉、CVD外延炉体等半导体设备部件，2025年实现小批量收入，2026年规划建设无尘恒温恒湿车间。

市场动态

本周北交所五大行业平均涨跌幅均为负值，科技新产业159家企业中20家上涨，区间涨跌幅中值为-6.13%，市盈率中值由33.4X降至31.3X，总市值由3599.94亿元下降至3380.32亿元。惠丰钻石与国机金刚石签署战略合作协议，新芝生物拟收购清博华100%股权，海能技术获定向发行股票注册批复，雅达股份两募投项目结项。